Undersøgelse: Online Small Business Loan Rates Årsag Forvirring

Låntagere har problemer med at sammenligne satser for online små virksomheder lån og ønsker en mere ligelig forklaring af omkostningerne for at gøre en bedre informeret låne beslutning, ifølge en nylig undersøgelse foretaget af Federal Reserve Bank of Cleveland og Federal Reserve Board.

Undersøgelsen interviewede 44 småfirmaere på tværs af en bred vifte af brancher med to til 20 ansatte og mindre end 2 millioner dollars i årlig omsætning.

"Deltagerne i undersøgelsen udtrykte usikkerhed eller besvarede spørgsmål forkert, når de lavede specifikke produktsammenligninger, især på bekostning", skrev Barbara J. Lipman og Ann Marie Wiersch, forfatterne af undersøgelsen.

Låntagere vil gerne se APR

Deltagerne foreslog, at rentesatser udtrykkes som en årlig procentsats, hvilket repræsenterer den reelle årlige omkostninger ved låntagning med alle gebyrer. APR er en standard metode til at udtrykke omkostningerne ved kreditkort, personlige lån, billån og realkreditlån.

Låntagere anmodede også om en klarere forklaring af gebyrer, såsom forsinkede gebyrer, oprindelsesgebyrer og forudbetaling.

"Manglen på standardisering i, hvordan online långivere præsenterer deres produkter var problematisk for mange fokusgruppe deltagere," undersøgelsen fundet.

Problemet: Kun få online-långivere udtrykker deres lånomkostninger som APR. OnDeck, som giver terminslån på $ 5.000 til $ 250.000, forklarer for eksempel omkostningerne ved disse lån på grundlag af cent betalt per dollar lånt. På det typiske lån på $ 25.000, seks måneder, betaler låntagere 17 cent for hver $ 1 lånt i gennemsnit, ifølge selskabet. OnDecks APR for sit løbetid varierer fra 16% til 98%, selvom satser er faldet over tid. (Her er hvorfor.)

Kool udtrykker sine låneomkostninger som et samlet gebyrbeløb betalt over seks måneder; dets APR er 20% til 113%. Faktura finansieringsselskab Fundbox indeholder ikke APR i sin prisforklaring, blot angivelse af de samlede gebyrer, du vil betale over en periode på en til 12 uger (44% til 64% APR). Funding Circle udtrykker sine låneomkostninger som en fast rente, men omfatter ikke oprindelsesgebyrer i beregningen (7% til 26% APR).

Låntagere kan sammenligne de satser, gebyrer og APR af långivere på vores site small-business lån side.

"Den effektive rente udtrykt som en APR kunne gøre sammenligningen af ​​produkter lettere, især alternative kreditprodukter med traditionelle," skrev Lipman og Wiersch.

Småvirksomheder låntagere siger det er svært at dimensionere produkter

Deltagerne udtrykte også forvirring, når de lavede specifikke produktsammenligninger.

Forfatterne gav et eksempel på et produkt, der er beregnet til at repræsentere et kontant kontantforskudd, hvilket er en indbetaling af kontanter til gengæld for en del af fremtidige kredit- og betalingskortsalg: $ 40.000 er lånt og $ 52.000 forfalder, tilbagebetalt ved at tage 10% af virksomhederne 'debit og kreditkort salg hver dag, indtil hele $ 52.000 er tilbagebetalt.

På spørgsmålet, hvad de troede, at APR var på dette produkt, varierede svarene fra kun 5% til 50%. I dette tilfælde er APR på dette produkt umuligt at beregne, da det afhænger af dit månedlige salg og hvor lang tid det tager at tilbagebetale $ 52.000 fuldt ud.

Hvis dit salg skyrocket og lånet tilbagebetales hurtigere, stiger APR på dette produkt rent faktisk, da hele $ 52.000 stadig skyldes, uanset hvor tidligt det tilbagebetales. MCA'er koster typisk fra 70% til 350% APR, og bør generelt undgås, medmindre du ikke har andre alternativer.

"Måske ikke overraskende var manglen på detaljer om tidlig tilbagebetaling på dette produkt en kilde til forvirring for mange deltagere," skrev Lipman og Wiersch.

En gruppe af långivere, mæglere og nonprofit organisationer har for nylig udgivet Small Business Borrowers 'Bill of Rights, som kræver, at online långivere skal oplyse APR og alle skjulte gebyrer på låneprodukter og sikre en retfærdig behandling af småfirmaere.

Find og sammenlign de bedste små virksomheder lån

For at sammenligne dine muligheder har Investmentmatome fået en liste over de bedste små virksomheder til at opfylde dine behov og mål. Vi har blandt andet vurderet långiverens troværdighed, markedsomfang og brugeroplevelse og arrangeret dem efter kategorier, der omfatter dine indtægter og hvor længe du har været i erhvervslivet.

Sammenlign forretningslån

Steve Nicastro er en medarbejderforfatter på Investmentmatome, en personlig finanswebside. Email: [email protected]. Twitter: @StevenNicastro.

For at få flere oplysninger om finansieringsmuligheder og sammenligne dem til din lille virksomhed, besøg vores websted for små virksomheder. Gratis, personlige svar på spørgsmål om finansiering af din virksomhed finder du i afsnittet Small Business på vores websted Spørg en rådgiver-side.

Billede via iStock.