Skal man gå på gymnasium? Glem ikke dine pensionsbesparelser

Af Mark Porter, CFA, CFP®

Få mere at vide om Mark på vores websted Spørg en rådgiver

Mange af mine klienter, der overvejer at gå til Grad skole spørger mig, ”der er bedre, en 401 (k) eller en Roth IRA?” Selvfølgelig, i den finansielle planlægning, alle svar starter med ”Det afhænger.” Vi har en strategi Det kan give mening under visse omstændigheder, men som med enhver god plan skal du gøre det på forhånd.

Den korte og søde: Hvis du arbejder nu, men har planer om at forlade din arbejdsgiver og deltage grad skole på fuld tid, kan du overveje at bidrage til din før skat 401 (k) nu og potentielt konvertere den til en Roth IRA i hele året er du studerende.

Den lange og vigtige forståelse: Når du først arbejder, reducerer du skattepligtige lønninger og reducerer derfor dine føderale afgifter, hvis du sparer 401 (k) før skat. Du sparer i skatter på din marginalskat på det tidspunkt. Hvis du konverterer din 401 (k) før skat til en Roth IRA, vil mængden af ​​denne konvertering øge din samlede indkomst med konverteringsbeløbet.

Som med enhver finansiel transaktion er det vigtigt at konsultere en professionel for at sikre, at overgangen fra en 401 (k) til en hvilken som helst type IRA eller en bestemt strategi er passende for din situation. Både en 401 (k) og en Roth IRA tilbyder potentialet for skatteudskud. En Roth IRA giver typisk adgang til et bredere udvalg af investeringsmuligheder, men gebyrer og omkostninger kan også være højere. Du bør også overveje dine forventede indtægter og skattesatser ved pensionering. Hvis du forventer, at din skattesats bliver højere, kan et Roth IRA være det bedre langsigtede valg.

De fleste toårige gradskoleprogrammer løber fra september i år en, gennem år to og slutter i maj i år tre. Du vil sandsynligvis arbejde for dele af år en og tre, men du kan have få eller ingen indkomst i år to. Når du har mindre indkomst, vil du sandsynligvis finde dig selv i et lavere skattebeslag. Det kan være en glimrende tid at realisere nogle indtægter fra en konvertering, når din skattesats er lav!

Efter gradskolen vil du forhåbentlig tjene flere penge end før - derfor gik du, rigtigt? - og derfor kan din skatteprocent være højere. Kvalificerede tilbagekøb fra Roth IRA (som dem, der er lavet efter alder 59½), kan være skattefrie. Så ville du spare penge ved at bidrage til en midterste skatteklasse, betale penge om omdannelse til en lavere skattesats og derefter hæve penge senere i livet skattefri trods dit væsen i en højere skatteklasse (og forståelse, naturligvis, at tilbagekøb inden 59½ kan resultere i en 10% IRS strafafgift).

Overvej dette hypotetiske eksempel: Jimmys første job giver ham en skattepligtig indkomst på $ 50.000. I 2014 ville den skattepligtige indkomst generere en skatteregning på omkring $ 8.400. Ved at bidrage med $ 9.000 til sin 401 (k) før skat, kan han spare $ 2,250 i skat (fordi han er i 25% føderale skattebeslag). Efter at have arbejdet i to år og bidrager til hans 401 (k), går Jimmy ind i gymnasiet. På dette tidspunkt har han sparet $ 4.500 i skat fra to års bidrag. I sin fulde år på grundskolen har han ingen anden indkomst, og han konverterer 18.000 dollars fra sin 401 (k) til en Roth IRA. Efter hans standardfradrag og personlig fritagelse er hans skattepligtige indkomst ca. $ 9.000, og hans føderale skatteregning er $ 900. Han har sparet $ 4.500 i skat, betalt $ 900, og nu kan hans dollars potentielt vokse skattefri for resten af ​​sit liv.

Du skal planlægge dig. Selvom du måske er i en lav skattekonsol på tidspunktet for konvertering, vil du som Jimmy stadig sandsynligvis betale skat i lommen. Hvis det er tilfældet, skal du sørge for, at du har penge afsat til denne skatteregning. Afhængigt af specifikationerne i din situation, f.eks. Hvis du har andre fradrag (som et pant) eller indkomst (som et sommerjob), varierer det optimale beløb, der skal konverteres.

Takeaway: Hvis du planlægger at gå på en skole, skal du tale med din finansiel planlægger og / eller skatteadviseren på forhånd og udvikle en plan for at udnytte din svingende skatkonsol.

De udtalelser, der er givet udtryk for i dette materiale, er kun til generelle oplysninger og er ikke beregnet til at give specifikke råd eller anbefalinger til nogen enkeltperson. Det foreslås at diskutere din specifikke situation med en kvalificeret rådgiver.