Hvordan man går i pension tidligt

Det kan være den mest almindelige dagdrøm i kabinettet: førtidspension og friheden - økonomisk og ellers - der følger med.

Men nogle arbejdere gør det til en realitet ved at slutte sig til FIRE-bevægelsen, som står for "økonomisk uafhængige, går tidligt tilbage." De går på pension i deres 40'erne, 50'erne eller endda tidligere for at rejse, forfølge lidenskabsprojekter eller simpelthen ikke arbejde.

BRAND har i væsentlig grad omdefineret førtidspensionering, gør det mindre om at forlade arbejde og mere om at have den økonomiske uafhængighed til at bestemme hvornår, hvordan og for hvem du arbejder.

»Vil du vide, om du kan gå i pension tidligt? Gå til vores tidlige pensionering regnemaskine for at finde ud af.

Hvordan man går i pension tidligt

Ironisk nok kræver pensionering tidligt meget arbejde.

Der er trods alt en grund, at de fleste stadig arbejder i deres 60'ere (og ofte når alderen uden mange pensionsbesparelser at tale om). Men med en vis stærk beslutning og et par solide strategier behøver førtidspensionering ikke at være en rørdrøm. Her er fem vigtige trin at tage:

1. Gør nogle tilpasninger til dit nuværende budget
2. Beregn dine årlige pensionsudgifter
3. Anslå dine samlede besparelsesbehov
4. Invester for vækst
5. Hold dine udgifter kontrolleret

1. Lav nogle tilpasninger til dit nuværende budget

Her er hvor arbejdet kommer ind: Uanset hvordan du vil skære det, går det tidligt med at gøre nogle ændringer i, hvordan Nuværende du tjener og bruger penge, så Fremtid får du at slappe af. Og for mange mennesker betyder det at skære deres budget til det rene minimum. Mange mennesker med ambitioner om førtidspension tager sigte på at leve på 50% af deres indkomst (eller mindre). Resten bliver trængt til besparelser.

FIRE devotees har alle mulige strategier for at få deres udgifter ned til dette niveau, lige fra det åbenlyse til det vanvittige. Udslipning af gæld - herunder gæld, der traditionelt betragtes som "godt" som realkreditlån - er nøglen, da det reducerer store og små udgifter. Du vil blive kreativ om, hvordan du kan spare penge på transport, forsyningsselskaber, mad og boligomkostninger. Har du en cykel? Gør dig klar til at ride den.

Det er også klogt at finde måder at indhente ekstra indkomst på, som kan gå direkte ind i dine førtidspensionskasser. Der er faktisk to grupper af FIRE devotees: Den magre FIRE-gruppe, der har til formål at leve så magert som muligt, og den fede BRAND-gruppe. Følgere af fed FIRE fokuserer mindre på frugalitet og mere på at øge deres indtjening - enten gennem investeringer eller sideløfter - så de kan leve en behagelig livsstil og gå i pension tidligt. Hvis det lyder mere tiltrækkende for dig, skal du ikke slippe af med bilen endnu. Du skal bruge det, når du begynder at køre for Lyft.

»Ved ikke, hvor man skal begynde? Tjek vores websted guide til sparsommelig levende

Tilbage til toppen

2. Beregn dit årlige pensionsudgifter

De gode nyheder om Trin 1: Du er sikkert vant til at leve på en lille del af din indkomst.

Det betyder igen at have brug for færre penge til pensionering - antagelsen er, at du fortsætter med at gøre det. Bevis det ud ved at sammensætte et pensionsudgifter estimat. For at gøre det, skal du kigge på dine nuværende månedlige udgifter og overveje, hvad der vil gå ned, hvad der kan gå op, og hvad der kan tilføjes eller elimineres helt.

Tilføj dine endelige månedlige udgiftsoverslag op, multiplicer med 12, og du har det magiske nummer: din årlige pensionsbehov. For at gøre det virkelig magisk, vil vi anbefale at øge det med 10% til 20%, så du har noget wiggle room. Du ved aldrig, hvornår du vil sprænge på et hårklipp.

To ting, der ofte overses under denne tally, som begge kunne sætte en tidlig ende på din førtidspension: skatter og sundhedspleje.

To pensionskasser, der ofte overses: skat og sundhedspleje.

Særlig sundhedsvæsenet er et rigtigt træk i mange planer, især for dem, der får deres sygesikring gennem arbejde før pensionering. At forlade det job betyder at du forlader din politik. Nogle muligheder for at erstatte det: Hvis du er gift og din partner stadig arbejder for manden, er den nemme løsning at abe på hans eller hendes plan. Ellers overveje at købe privat forsikring eller søge efter en plan gennem Affordable Care Act markedspladsen. (At miste eksisterende dækningstællinger som en kvalificeret livshændelse, hvilket gør dig berettiget til tilmelding uden for den årlige åbne tilmeldingsperiode.)

Du kan også søge deltidsarbejde med sundhedsdækning - Starbucks og Costco er to FIRE darlings for at udvide sygesikringen til deltidsansatte - eller se om du kvalificerer dig til en brancheforening, der tilbyder gruppedækning. COBRA, en kostbar måde at fortsætte din arbejdspladspolitik på i op til 18 måneder ved at dække alle præmierne selv, bør nok være en sidste udvej.

Og nu for alles favoritfag, skatter. Målet er som altid at minimere dem. For at gøre det, vil du strategisere om, hvordan og hvornår du trækker indtægter fra dine investeringskonti.

Husk at mange skattefordelte pensionskonti, som 401 (k) s og IRA'er, har regler for, hvornår du kan tage kvalificerede udlodninger, i de fleste tilfælde kræver en minimumsalder på 59½ for at undgå skatter og sanktioner. (Undtagelsen: Roth IRA, som giver dig mulighed for at fordele bidrag - men ikke indtjening - til enhver tid.)

»Interesseret i en Roth IRA? Her er hvad du behøver at vide

Der er et par undtagelser fra de tidlige distributionsregler. En populær blandt tidlige pensionister er at starte en serie af stort set lige periodiske fordelinger, som er tilladt af IRS, forudsat at du følger specifikke protokoller. Vi vil anbefale at arbejde sammen med en finansiel planlægger for at udvikle en strategi for at tappe dine investeringer, mens ducking skatter - hvor du kan - og undgå straffe. Sådan finder du en.

Tilbage til toppen

3. Vurder dine samlede besparelsesbehov

Det arbejde, du gjorde for at spike ned udgifterne, har du allerede halvvejs igennem denne, takket være et par tommelfingerregler, der ofte anvendes af førtidspensionister.

Den første er reglen på 25: Du skal have 25 gange, dine planlagte årlige udgifter spares, før du går på pension. Det betyder, at hvis du planlægger at bruge $ 30.000 i løbet af dit første år i pensionering, skal du have 750.000 dollars investeret, når du går væk fra dit skrivebord. $ 50.000? Du har brug for $ 1.250.000. I øvrigt er dette en god motivation for at få det budget i tjek.

Du skal have 25 gange dine planlagte årlige udgifter sparet, før du går på pension.

Reglen går ud fra, at dit pensionebogseæg er investeret, så det fortsætter med at vokse. Takket være inflationen vil tingene i hvert fald øges i hvert fald lidt hvert år, og dine investeringer skal holde op med det. Hvilket bringer os til den anden regel: Reglen om 4%, som indikerer, at du kan trække 4% af dine investerede besparelser i løbet af dit første pensionsår. Hvert år trækker du det beløb justeret for inflationen.

4% -reglen stammer fra forskning i 1990'erne, der testede en række tilbagetrækningsstrategier mod historiske markedsforhold. Du ønsker måske at tage en mere eller mindre konservativ tilgang, afhængigt af dine investeringer, risikotolerance og hvordan markedet udfører, når du går på pension.

Men der er denne ansvarsfraskrivelse: Ingen af ​​disse regler er tåbelig. Du ville være hårdt presset for at finde en finansiel rådgiver villig til at garantere dine resultater. Men de anses generelt for rimelige strategier.

Tilbage til toppen

4. Invester for vækst

Med risiko for at angive det indlysende, pensionerende tidlige midler (1) har du en kortere periode, hvor du kan spare, og (2) du har en længere periode, hvor de penge, du har sparet, skal understøtte dine udgifter.

Begge disse betydelige investeringsafkast bliver din bedste ven. Og for at opnå det bedste afkast skal du investere i en afbalanceret portefølje rettet mod langsigtet vækst. Vi anbefaler lavprisindeksfonde, med en tildeling, der vippes mod lagre, så længe du kan mage den.

»Behøver vejledning? Få mere at vide om, hvordan du investerer i aktier

Du tror måske, at det modsatte er sandt: Fordi du har en kortere tidshorisont før pensionering, bør du tage mindre risiko. Men det er vigtigt at huske, at den tid, du bruger ved pensionering, bør indgå i den horisont - du kan blive pensioneret i 50 eller 60 år; du har brug for dine penge til at fortsætte med at vokse i løbet af den tid.

Når du nærmer dig din planlagte pensionsdato, vil du sandsynligvis gerne skifte en lille del af dine besparelser til sikrere og mere flydende havne, så du kan trykke på det uden at bekymre sig om at sælge investeringer med tab. Måske gør du det med et års eller tos koster. Men resten skal forblive investeret, langsomt skifte til kontanter, som du har brug for det, så dine penge vokser og understøtter den 4% fordelingsgrad, der diskuteres tidligere.

Tilbage til toppen

5. Hold dine udgifter i check

Du har gjort en hel del arbejde med at estimere, hvor meget du vil bruge ved pensionering. Det hårdere arbejde vil faktisk holde sig til det skøn.

Det begynder lille: Du kaster dig selv en pensionskalender. Så finder du dig selv med lidt ekstra tid på dine hænder - du er pensioneret, glem ikke - så du planlægger en ferie, ubesværet gennemse butikker, tage gourmet madlavning eller vedtage en hund. Pludselig har 4% en en foran den.

Gør det ikke Ikke at sige det indlysende, men reglen om 4% virker kun, hvis du holder fast i reglen. Det er designet til at gøre det muligt for dine udgifter at stige med inflationen, men ikke at modstå store udgiftsstigninger ud over det. Hvert udgiftsstigning - særligt tilbagevendende udgifter, som en ny gældsbetaling - øger din sandsynlighed for at løbe tør for penge.

Det siger sig selv, men vi siger det alligevel: For de fleste betyder løbe af penge at løbe tilbage til arbejde.

Tilbage til toppen

Tror du, du er parat til at gå på pension?

Find ud af vores tidlige pensionering regnemaskine.

Hvad er næste?

• Vil du handle?

  supercharge dine besparelser med en IRA

• Vil du dykke dybere?

  Udsigt tre stikpræmieposter

• Vil du udforske relaterede?

  Finde ud af hvordan man vælger en finansiel rådgiver