CD Ladder Definition & Eksempel |

Hvad det er:

A CD ladder er en investeringsstrategi, hvor investoren stagnerer moden "stiger") indskudsbeviser i hans portefølje, så provenuet kan geninvesteres med jævne mellemrum.

Sådan fungerer det (Eksempel):

For eksempel, siger du, at du har $ 75.000 at investere. For at oprette en laddered portefølje kan du investere $ 25.000 i et års CD på 6%, $ 25.000 i en toårig CD på 6,25% og $ 25,000 i en 3-årig CD på 6,50%. Hvert år betragtes som en "rung" på stigen.

I dette eksempel, som hver cd modnes, ville du geninvestere provenuet i en anden treårig cd. Når cd'en på et år modnes, vil du geninvestere provenuet i en treårig cd. Ved udgangen af ​​andet år vil du sætte provenuet fra den modne toårige CD i en treårig cd osv. Her ser du hvordan strategien, der bruger stikdata, ser visuelt ud:

Lad os se på forskellen mellem blot at rulle en $ 75.000 et års cd over hvert år og bruge laddermetoden.

Fordi den ladede portefølje var i stand til at tage fordel af de højere udbytter, der tilbydes af længerevarende cd'er, tjener den stigende portefølje 4,49% mere indkomst ($ 19.

mod $ 20.898) i løbet af en fireårsperiode, selvom meget af investorens kapital aldrig var mere end et år fra løbetiden. > Hvorfor er det sager:

Der er flere fordele ved at stige, og CD-investorer bør passe på at læse deres prospekter, da mange fondsledere bruger denne strategi. Den første fordel ved stigning er, at det kan minimere investorens eksponering for rentesvingninger, fordi investor er i stand til at geninvestere en del af sin kapital hvert år til markedsrenter. For det andet kan diversificeringen iboende bidrage til at stabilisere investorens indkomststrøm. For det tredje giver stigningen investorens konstante likviditet, fordi en del af porteføljen aldrig er mere end et år væk fra modenhed. Det giver investor mulighed for at nyde likviditet, samtidig med at man udnytter de højere udbytter, der tilbydes af længerevarende cd'er.

Der er dog nogle ulemper ved cd-ladning. For det første kan transaktionsomkostningerne ved at købe flere cd'er være højere end at købe en stor cd. For det andet frembyder den konstante modning en vis geninvesteringsrisiko for investoren i et faldende rentemiljø.