Stol på Retur: Hold øje med disse livrenter

En livrente er en måde at placere en bestemt sum penge med et forsikringsselskab, som investerer hovedstolen og returnerer det (mindre gebyrer, straffe og andre omkostninger) til dig. Som vist i diagrammerne, der følger med denne blog, er der mange typer af livrenter, og mange måder, hvorpå pengene kan returneres til dig: straks eller engang senere, i små mængder eller store. Mens virksomheden har investeret i dine penge, betaler du ingen skat på nogen stigning i værdien af ​​din investering.

Grundlæggende livrente fakta

I modsætning til folkelig tro er der ingen livrente, der er forpligtet til at give dig tilbage mere end du investerede. Annuiteter, der hævder at "garantere dig indkomst for livet" garanterer, at de vil foretage betalinger til dig, men ikke størrelse af disse betalinger. Da det er aktiemarkedet vi taler om, men hvis du investerer tidligt og dine penge er i de rigtige instrumenter (nogle planer giver dig mulighed for at vælge, nogle ikke) kan du godt få mere tilbage, end du oprindeligt investerede. Salgsmænd sælger nogle livrenter, mens andre tilbydes direkte af eksperter fra fonden, som Fidelity og Charles Schwab.

Savvy investorer spørger, hvorfor de skal købe en livrente, hvis de og deres ægtefælle ikke har maxed ud deres IRA og 401-K. Disse planer bliver trods alt også investeret i markedet, og deres gebyrer (i modsætning til dem, der er forbundet med annuiteter) er generelt ret rimelige. Svaret: Du bør investere alt hvad du har lov til i de traditionelle skattereduktionskonti, før du selv tænker på en livrente. Hvorfor betale en sælgers provision for at komme ind i en livrente? Hvis du nærmer dig pensionering og har savnet chancerne for at investere i en IRA eller 401 (k), kan en livrente give dig en chance for at indhente - der er ingen begrænsninger for, hvor meget du kan investere, og overskuddet er skat -deferred. Alligevel er en almindelig gammel, ikke-belastet investeringsfond et billigere (og mere fleksibelt) sted at parkere dine penge.

Adgang til dine penge

Men en bestemt klasse af annuitetssalgsmænd er ikke interesseret i kloge investorer. De går til folk i plejehjem eller ældre par lokket af løftet om et friluftsseminar med en generøs hjælp af investeringsrådgivning. Annuiteter er komplekse produkter med masser af skjulte gebyrer og detaljer, og ingen bør købe en uden at sammenligne flere side om side og tale med en betroet investerings professionel eller en advokat. Du vil ikke finde mange af dem på free-lunch kredsløb.

Ofte kommer nogle af de mest fortællende kritik af livrenter fra agenter, som vil have dig at komme ud af kontrakten, at en anden sælger dig og til en, der vil betale de voldsomme provisioner til dem. Hvad de ikke fortæller dig er, at skifte meget nemt kan koste dig mere i gebyrer end du vil spare med den nye politik. Her er nogle argumenter, du kunne høre, hvis du er i den situation:

• Den politik du har er ikke rigtig velegnet til en leders behov. Mange af dem er ikke, men denne nye kan ikke være bedre - og du betaler store gebyrer for at overføre dine penge mellem dem.
• Det selskab, der rent faktisk udsteder politikken, kan gå i stykker. Det er sket, selvom den agent, der presser på dig, sandsynligvis vil have sin licens suspenderet af statsforsikringskommissionen først. Men du kan slå op kreditvurderinger på forsikringsselskaber, som vil give dig en ide om deres styrke og omdømme.
• Du kan ikke få dine penge ud af livrenten i mange år ned på linjen. Hændes hele tiden. Teknisk dig kan få det ud, selvfølgelig, men overgivelsesstrafferne kan få dig til at ønske, at du ikke havde det. Og hvis du dør før din politik begynder at betale ud, holder firmaet pengene.
• Den sidste fyr satte dig i en risikabel investering. Sand nok, hvis det var en variabel livrente. Din fortjeneste afhænger af aktiemarkedet. Hvis du er villig til at vente på upside, er det fint, men de fleste seniorer vil have pålidelighed.

Som normalt er måden at sikre, at dine penge virkelig virker for dig, at tage din tid, stille mange spørgsmål og stole på råd fra rådgivere, du stoler på. Insistere på en komplet liste over alle gebyrer, sanktioner og gebyrer, herunder dem for særlige codicils tilføjet på i sidste øjeblik for at klare bekymringer, du har stemt. Disse trøstende garantier kan godt leveres af specielle ryttere, der følger med egne gebyrer, som fornyes hvert år. Pas på gratis frokoster, der rent faktisk er salgspræsentationer. AARP har nogle gode tips - og instruktionsvideoer - som hjælper dig med at undgå disse pengefælder. Du kan også tjekke den virksomhed, der udsteder en livrente online med National Association of Insurance Commissioners hjemmeside.

Og hvis du ikke har pensioneret endnu, skal du overveje, hvad du får ved at ikke hævde dine sociale sikringsydelser. Som pensionsassistent Bud Hebeler (citeret på Bizrate.com) bemærker, "Den allerbedste livrente er social sikring." Når du forsinker at kræve fordele, "er der en 8 procent gevinst hvert år. Social sikring er i modsætning til mange pensioner og annuiteter inflationsjusteret og giver uovertruffen spousal fordele."