Belastningsfond Definition og Eksempel |

Hvad det er:

A Belastningsfond er en fond, der opkræver gebyr for at købe eller sælge dets aktier. Denne belastning er udtrykt som en procentdel af den investerede mængde.

Sådan fungerer det (Eksempel):

Generelt er der to slags belastningsfonde: front-end-belastninger og back-end-belastninger. En front-end-belastning er et gebyr, der betales for at købe en investering, og en back-end-belastning er et gebyr, der betales for at sælge en investering (det kan også kaldes en betinget udskudt salgsafgift, et udgangsgebyr eller en indløsningsafgift). En fond uden fond er en fond, der ikke opkræver gebyrer af denne type.

Lad os antage, at du er interesseret i at foretage en investering på $ 10.000 i selskabets XYZ-fond. Hvis fonden har en 4% front-end-belastning, så er den $ 10.000-investering, $ 400 ($ 10.000 x.04) betalt til fondsselskabet, og $ 9.600 er faktisk investeret i fonden. Ideelt set bør indtjeningen fra investeringen mere end kompensere for front-end-belastningen. I dette eksempel skal den forrentede fond returnere 14,6% om et år for at nå $ 11.000 i værdi.

Hvis fonden i stedet har en 4% back-end-belastning, skal du betale et gebyr på 400 USD ved salg af Investeringen ($ 10.000 x.04). Igen skal indtjeningen fra investeringen ideelt set være mere end at gøre op for den bageste belastning. I dette eksempel skal den tilbagebetalte fond derfor returnere 14% om et år for at nå $ 11.000 i værdi efter gebyret.

Det er klart, at belastningens størrelse påvirker størrelsen af ​​investorens afkast. I vores eksempel er, at hvis XYZ-fondet i virksomheden er en ikke-belastet fond, er det kun for at opnå $ 11.000 i værdi efter et år, at det kun giver 10% afkast.

Ofte kan investorer betale reducerede belastninger hvis de foretager store investeringer. Beløbet, der kvalificerer til en reduceret belastning, kaldes breakpoint og varierer fra investering til investering. Nogle penge kan have mere end et brudpunkt. I nogle tilfælde kan en investor underskrive en hensigt med investeringsselskabet og lovende at investere et bestemt beløb over tid for at kvalificere sig til den reducerede belastning nu.

Hvorfor det er sager:

Belastningsfondene fraråger investorer fra ofte handler deres aktier, en aktivitet, der kræver, at midlerne har betydelige mængder kontanter på stedet i stedet for investeret. Generelt betragtes en belastning dog som betaling for mæglerens ekspertise i at vælge den rigtige fond for investoren. Især er der stor kontroverser om, hvorvidt belastningsfonde udfører bedre eller værre end ikke-belastede midler.