Bizfi: Hvordan dens MCA'er og Business Loans Stack Up

Efter at have startet som leverandør af kontantforskudd i handler, fungerer Bizfi primært som en markedsplads for finansiering af små virksomheder.

Kendt som Merchant Cash & Capital indtil rebranding i 2015, tilbyder selskabet stadig sit eget kontantskudsprodukt til låntagere samt flere traditionelle småforetagenes lån.

Siden virksomheden blev grundlagt i 2005, har den oprindelse eller tilsluttet småfirmaere med mere end 2 mia. Dollars i lån.

Hvordan fungerer Bizfi

Som en platform på markedet

• Finansieringsmuligheder: Forskellige typer, herunder kortfristet finansiering, udstyrslån og Small Business Administration-lån
• Lånebeløb: $ 3.000 til $ 1 million afhængigt af produkttype
• Omkostninger til fonde: Afviger afhængigt af kreditværdighed og produkttype
• Tilbagebetalingsperiode: Op til 10 år afhængigt af produkttype

Bizfi har partnerskaber med 45 långivere, ifølge John Donovan, selskabets administrerende direktør. Siden den lancerede sin markedsplatform har et flertal af Bizfi's finansiering til småfirmaere kommet fra tredjepartspartnere, ifølge selskabet.

For at få finansiering udfylder småfirmaere en ansøgning på Bizfi, der omfatter selvrapporteret salg, indtægter og finansielle poster.

BizFi leverer derefter små virksomheder med finansieringstilbud - hvoraf nogle er prækvalificeret til - baseret på deres behov og kreditværdighed.

"Det kan være et SBA-lån, det kan være en kreditlinje, det kan være et købmandskøb," siger Donovan.

Som en direkte långiver af MCA'er

• Gennemsnitlig kontant forskudsstørrelse: $40,000
• Omkostninger til fonde: Factoring satser fra 116% til 133%, eller 1,16 til 1,33, og et 2,5% oprindelse gebyr
• Hastighed: Et par dage
• Tilbagebetalingsperiode: Faste daglige betalinger

I øjeblikket er Bizfi's proprietære finansieringsmuligheder kortfristede produkter, selvom Donovan siger, at når selskabet vokser, vil det være åbent for langsigtede produkter.

MCA'er kommer med notorisk høje priser på op til 350%. Men nogle gange siger Donovan, at hastigheden kan slå prisen.

"Sig en lokal hardware butik ønsker at købe 1.000 grill og skal komme op med $ 100.000," siger han. "Det er ligegyldigt, om nogen kan give $ 80.000 til en lavere sats." For virksomhedsejeren tilføjer Donovan, at det først er dollarbeløbet, efterfulgt af hvor hurtigt han kan få pengene, så vilkårene.

De fleste MCA'er bruger en factoring rate til at bestemme finansieringsomkostningerne. Bizfi er ingen undtagelse. Det har en factoring rate på 116% til 133% eller 1,16 til 1,33, så hvis du låner $ 50.000 med en hastighed på 120% eller 1,2, vil du ende med at betale tilbage $ 60.000.

En fast procentdel af din virksomheds indtægter vil blive trukket tilbage via daglige Automated Clearing House-overførsler, indtil hele beløbet er tilbagebetalt, hvilket kunne lade låntagere kæmpe med gælden, hvis virksomheden falder i hårde tider. Du kan dog justere betalingen hver anden uge baseret på salg, ifølge Bizfi.

Hvordan man kvalificerer sig: Du skal være i drift mindst seks måneder og have en gennemsnitlig månedlig omsætning på $ 15.000 til $ 20.000 afhængigt af din branche.

Bizfi har ikke et minimum FICO score krav, hvilket betyder, at det kunne være en mulighed for virksomhedsejere med dårlig kredit. For at få en komplet forståelse af virksomheden og om ejeren vil kunne tilbagebetale forskuddet, kontakter en Bizfi-garantistyrmand hver handelsmand under ansøgningsprocessen.

Industrier tjente: Bizfi's kortsigtede finansieringsprodukt er populært blandt restauranter, butikker og sundheds- og forretningstjenester, og midlerne anvendes typisk til driftskapital og beholdningsbehov, siger Donovan.

Bizfi-lån mod andre småforetagender

Hastighed og nem finansiering er to fordele ved en Bizfi MCA, men ligesom de fleste MCA'er kan omkostningerne og hyppigheden af ​​tilbagebetaling være ulemper.

Den årlige procentsats repræsenterer den reelle lånekostnad og er et tal, du kan bruge til at sammenligne apple-til-apple mellem finansieringsmuligheder.

På Bizfi-platformen varierer mulighederne fra lavpris SBA-lån til MCA-virksomheder, der bruger factoring satser, der overstiger 150%. For at finde ud af APR og de samlede omkostninger til din MCA, skal du tjekke vores MCA-kalkulator på webstedet.

Til gengæld tilbyder banker normalt lån med APR mindre end 10%, men du skal opfylde strenge krav, som f.eks. Sikkerhedsstillelse eller stærk personlig kredit. Ansøgnings- og forsikringsprocessen tager typisk flere uger eller endda et par måneder.

De fleste online alternative långivere tilbyder APR mellem 7% og 99% afhængigt af kreditværdighed og andre faktorer. Mange online långivere kan være alternativer til MCA'er, da de også kan tilbyde hurtig finansiering.

Ønsker du at sammenligne flere lån med små virksomheder?

Investmentmatome har skabt et sammenligningsværktøj til de bedste små virksomheder til at opfylde dine behov og mål. Vi vurderede blandt andet kreditgivers troværdighed og brugeroplevelse og arrangerede långivere efter kategorier, der indeholder dine indtægter og hvor længe du har været i erhvervslivet, så du ved, hvilke lån du kvalificerer dig til.

Sammenlign forretningslån

Jackie Zimmermann er en medarbejderforfatter på Investmentmatome, et privat finanswebsted. Email: [email protected]. Twitter: @jackie_zm.