Elendig kredit? Her er en måde at genopbygge det til slående resultater.

Jeg cringe når jeg hører kredit reparation "eksperter" fortælle folk, at de kan øge deres kredit score med 60 point i 48 timer … for et mindre gebyr selvfølgelig.

Desværre, verden af ​​kredit scoring fungerer ikke på den måde. Det tager tid at forbedre din kredit historie og bump up din score. Men der er en god måde at tilføje en lille smule til den kedelige proces med at genopbygge din kredit. Brug et sikret kreditkort ansvarligt og fremskynde tingene. Lad os se på, hvordan disse kort kan hjælpe dig.

Sådan fungerer et sikret kreditkort

Her gør du med et sikret kreditkort: Sæt et depositum på en konto hos den bank, der udsteder det sikrede kort, og dette beløb bliver i de fleste tilfælde din kreditgrænse.

Nu er der nogle hybridkort, som jeg refererer til som delvist sikret. I dette tilfælde er dit indskud muligvis $ 200, men du får en $ 500 kreditgrænse. Du finder ud af, om du kvalificerer dig til et delvist sikret kort, når din ansøgning er godkendt. Dit depositum forbliver i banken for at "sikre" dit kreditkort. Så vær sikker på at du midlertidigt kan leve uden det beløb på din almindelige bankkonto. Nogle udstedere vil lade dig tjene renter på dit indskud, men mange gør det ikke.

Når du modtager dit sikrede kreditkort, bruger du det på samme måde som du ville bruge et typisk, usikret kreditkort. Du køber faktisk varer på kredit.

[InvestingAnswers Feature: 7 trin til perfekt kredit]

Hvordan et sikret kreditkort kan øge din kredit score

Hvis du får et sikret kreditkort, der rapporterer til alle tre større kredit bureauer, din betalingshistorie vil dukke op på dine kreditrapporter. Hvis det ikke er klart på hjemmesiden eller i oplysningserklæringerne, om kortudstederen rapporterer til de store bureauer, spørg udstederen. Dette er vigtigt: Bekræft det.

Sådan læser du det fine print

Jeg læser fint udskrivning for sikrede kreditkort hver uge, fordi jeg skriver kreditkortanmeldelser. Ja, jeg ved, du er misundelig over det glamourøse liv, jeg leder.

Jeg fortæller dig dette, fordi jeg ved førstehånds, at disse ting er smerteligt kedelige. Men du skal gøre det. Plop dig selv i en behagelig stol (ikke en hvilestole eller du falder i søvn), der ligger tæt på stærk belysning.

Her er et par ting at se efter:

• Sikkerhedsdepositum: Bemærk minimumet, som er normalt mindst $ 200, og reglerne for at få din indbetaling tilbage.
• Betalingsbesiddelse: I det seneste har jeg set vilkår på et par sikrede kort, der angiver, at dine betalinger vil blive afholdt syv til ti dage, før de er anvendt på din kontosaldo. Du skal vide, om dette gælder, så du ikke utilsigtet går over din kreditgrænse.
• Årlig gebyr: Dette er ret standard. Forvent at betale $ 29 til $ 39 for de bedste kort. Men jeg har set et par udstedere opkræve omkring $ 75.
• Variabel APR: Søg efter en rente fra 14,99% til ca. 23%. Jeg har set satser så højt som 36% - hold dig væk fra en sådan sats.
• Grace period: En fælles taktik er at løfte en meget lav rente - så når du er roped i, du finder ud af, at der ikke er nogen frist. Dette betyder, at så snart du køber en vare, begynder det at tilføre interesse.

Andre "gotchas" til at se efter: ansøgningsgebyr, månedligt vedligeholdelsesgebyr, kreditgrænseforhøjelsesgebyrer, tilbagebetalt betalingsgebyr og meget mere. Virkelig kunne jeg gå hele dagen. Læs det fine print for at beskytte dig selv.

Gør det ikke for at bruge et sikret kort

For at øge din chance for succes skal du huske:

• Brug kortet selv om det kun er for små køb. Du kan ikke generere en kredit score, hvis du ikke bruger kortet.
• Betal dit kreditkortregning i tide.
• Lad kortet ikke maksimere. Hold din kreditkortbalance lav.
• Bær ikke balance. Dette er vigtigt, hvis du ender med et kort med høj rente.
• Betal alle dine regninger til tiden hver måned.

Brug af et sikret kreditkort er en glimrende måde at springe på genopbygningsprocessen. Vær tålmodig, og før du ved det, vil du se din historie og din score forbedres.

Investeringssvaret: Hver situation er unik, men hvis du ikke har en nylig konkurs eller bedømmelse af din kreditrapport, kan du kvalificere dig til et usikret kort i 12 til 18 måneder.