Ekspert FAQ: Finansiel analfabetisme-epidemi: Hvorfor unge voksne har brug for hjælp med deres økonomi, og hvordan man hjælper

Mange af nutidens tyve somethings og unge voksne er ret clueless når det kommer til deres økonomi: pensionsbesparelser, smart investering, kreditkort gæld - du navngiver det. Ingen lovovertrædelse, men vores generation har en masse at indhente. Hvorfor bliver der ikke mere gjort om det, og hvordan kan vi ændre det?

Finansiel færdighed er et vigtigt aspekt af livet, der i vid udstrækning forsømmes i videregående skoler og endda gymnasier. Hver dag er de unge forvirrede, hvilke kreditkort der skal ansøges om, hvilken pensionsplan der er bedst for dem, og om de skal leje eller købe et hjem.

Til sammenligning skal alle mellem- og gymnasieelever, for at kunne få en eksamen, kræve at tage en samfundsklasse på et tidspunkt for at forberede dem til at være informerede deltagere i amerikansk demokratiske proces. Men på ingen måde er en pengeorienteret færdighedsklasse (som hvordan man investerer eller hvordan man budgetter) påkrævet; er ikke disse færdigheder lige så vigtige for dem, der er på randen af ​​voksenalderen? Måske har de, der har en stor økonomi og økonomi en overhånd, men selv disse klasser fokuserer ikke altid på at undervise de personlige færdigheder, der er nødvendige for at lykkes i at investere og personlig økonomi.

De farlige fakta om finansiel analfabetisme

Desværre har undersøgelse efter undersøgelsen vist, at mange mennesker ikke er parat til at træffe velinformerede beslutninger om økonomiske spørgsmål. Nødvendige finansielle læseklasser ville ikke kun få individer til at leve bedre, men også som den alt for nylige finanskrise minder os om, ville det hjælpe det finansielle system som helhed mere sunde.

Flere undersøgelser har for nylig konkluderet, at amerikanerne mangler grundlæggende økonomiske færdigheder. En undersøgelse fra SEC i år viser, at en alarmerende mængde amerikanere ikke forstår grundlæggende investeringsbegreber, herunder sammensatte renter og inflation. Begreber som disse er helt grundlæggende for at vurdere fordele og omkostninger ved lån, kreditkort og opsparingskonti.

SEC-undersøgelsen tvivler på mange amerikaners evne til at gå på pension komfortabelt, især når så mange har bidragsbaserede planer, der kræver, at enkeltpersoner træffer beslutninger om hvor de skal investere deres besparelser til pensionering. Det viser også, at mange amerikanere er uinformerede om investeringssvindel, samt mange af de grundlæggende mekanismer, der førte til boligkrisen.

Kan obligatorisk finansiel uddannelse hjælpe med at løse krisen?

En 2011-undersøgelse foretaget af Rådet for Økonomisk Uddannelse havde et særdeles klart resultat; studerende fra stater, der har krævet personlige finanser klasser i gymnasiet er langt mere tilbøjelige til at spare penge og betale kreditkort gæld i fremtiden og er også mindre tilbøjelige til at købe tvangsmæssigt. Desværre kræver kun 13 stater sådanne kurser, og endnu værre er kun 16 stater, der kræver test i økonomi, hvilket er ned fra 19 stater i 2009.

Forskellige stater udarbejder lovgivning for at forbedre den finansielle uddannelse i deres skoler, herunder at yde støtte til nonprofits, som National Endowment for Financial Education, der giver finansiel instruktion til studerende. Men med så mange stater med anstrengte budgetter er det svært for dem at foretage de øjeblikkelige ændringer, der er nødvendige for fuldt ud at løse problemet. Mange kollegier følger trop ved at gøre økonomiklasserne et krav til graduering og ved at tilbyde gratis personlige finanser workshops, hvilket er særligt hensigtsmæssigt, da så mange af deres elever vil forlade med en stor del af studielån.

Ekspertudtalelser: Hvad kan der gøres for at uddanne unge voksne?

Selvom disse bestræbelser er opmuntrende, er økonomisk analfabetisme et massivt nationalt problem, der endda kan føre til en anden finansiel krise i fremtiden, og en fuldstændig løsning vil kræve en samlet national indsats. Vi taler med eksperterne for at finde ud af, hvad de synes, vil fungere bedst.

• Professor Joetta Forsyth, ph.d. og assisterende professor i økonomi ved Pepperdine University, forklarer hvorfor finansiel uvidenhed er så udbredt:

"Unge voksne er så dårligt orienterede om personlig finansiering, fordi deres forældre også er dårligt informeret. Det plejede at være, at de fleste voksede op i en familiebranche eller gård. Men med moderne tiders forældre forlod at arbejde i virksomheder og holdt op med at træne deres børn i, hvordan de kunne håndtere penge. Skolerne tog aldrig op på sløret. Personalkurser bør absolut være obligatorisk i gymnasiet, og endnu hurtigere. Det er afgørende for vores lands velstand at vores børn lærer de grundlæggende penge og hvordan man skal passe sig selv. Finanskrisen er stærkt bevis for dette.

Det er yderst vigtigt, at vores børn lærer det grundlæggende i gælden og den byrde, som gælden kan medføre. De skal også lære at gemme, herunder hvordan man bruger grundlæggende værktøjer til at forudse, hvor meget de kan spare på baggrund af deres bidrag. De bør få værktøjer til at planlægge for pensionering og rådgivning i, hvordan man finansierer college."

• Professor Xavier Gabaix, professor i økonomi på NYU Stern School of Businessbemærker, at de økonomiske lektioner, der kan synes indlysende for os, virkelig kan gå langt, hvis de læres og implementeres bredt:

"Jeg tror, ​​at nogle klasser skal gøres obligatoriske på gymnasiet - gymnasium frem for college, fordi det er den mindst uddannede, der har brug for disse klasser mest. Finans er et noget nyt og abstrakt felt, og det skal læres. Nogle grundlæggende tommelfingerregler er ret enkle at lære, men de vil gå langt i retning af at undgå katastrofale finanser på vejen. Disse omfatter:

• Har et par måneder med besparelser i banken;
• Hvordan man undgår gebyrer;
• Sådan diversificeres;
• Spar i gennemsnit 10% til pensionering. "
• Emma Johnson, personlig finans journalist og grundlægger af blogen WealthySingleMommy.com, hævder at:

"Det er absolut den offentlige skoles ansvar at undervise i personalekonomi - og gøre disse kurser obligatoriske. Vores fremtid som forbrugere og som land afhænger af smarte udgifter på individniveau. Som en nation og som en økonomi har vi simpelthen ikke råd til at fortsætte med at få individer, der lever på gæld, finansiering af boliger, vi ikke har råd til og overspending.

Unge mennesker er et rod når det kommer til personlig finansiering af to grunde. Én: penge i dette land er stadig et meget tabu emne. Det anses simpelthen uforskammet at tale om, hvor meget du laver, hvor meget ting koster og detaljer om dine besparelser og investeringer. Men ved at overholde denne sociale norm, stopper vi med at snakke om penge alle sammen, og bare bruge, bruge, bruge. To: Personlig økonomi har ændret sig dramatisk i løbet af de sidste 30 år, og de fleste voksne har svært ved at holde op. Der er simpelthen langt flere værktøjer til rådighed i dag end i nyere historie: Kredit- og betalingskort er pludselig blevet normen for daglige udgifter, men typerne, vilkårene og reglerne varierer dramatisk fra kort til kort. I dag er der så mange underlige typer af realkreditlån og opsparingskonti og investerings- og pensionskonti.

Ved selve rod er der en sammenkobling mellem hvor mange penge vi har, og hvor meget vi kan bruge. Bortset fra de mange nye og skiftende personlige finansværktøjer, kan vi bebrejde mediebeskeder, der fortæller os, at vi alle kan have dyre håndtasker og sneakers og købe alle musikalbummer, der kommer til markedet - uanset om vi virkelig har råd til det.

Jeg vil gerne se mandat offentlig skole kursus, der giver hver studerende en smart telefon penge app og en mock budget, der omfatter boliger, mad, forsyningsselskaber og måske endda baby-relaterede udgifter. Derefter sætte dem fri i verden med kravet om at de holder styr på alle deres udgifter og hjælper dem med at tilpasse deres ønsker og behov. En anden vigtig komponent er at få virkelige mennesker fra samfundet til at komme ind og give udtalelser om, hvordan gæld, konkurs og dårlige kreditresultater har påvirket deres liv. Disse problemer kan være ødelæggende, og unge mennesker skal høre disse historier førstehånds - ikke i modsætning til at se videoer af bilkrascher i førerens ed. Stødværdien er kraftig."

• Professor Barbara O'Neill, specialist i Financial Resource Management på Rutgers University, forklarer hvorfor det er vigtigt at gennemføre obligatoriske finansielle færdigheder klasser og derefter evaluere dem for at sikre deres effektivitet over tid:

"Jeg tror, ​​at personlige finansklasser skal være obligatoriske. New Jersey gjorde det til et high school graduation krav begyndende med klassen 2014 og et par andre stater har gjort det samme. Passet i kølvandet på finanskrisen opstiller programmet stærke pensumstandarder samt pilotforsøg på tværs af 8 skoleområder for at evaluere effektiviteten - så i løbet af få år vil vi vide, hvor godt det obligatoriske program fungerer. Disse programmer dækker alle de grundlæggende, men nogle gange er det svært at få dem bestået på grund af statewide eller lokal skolepolitik.

Der er helt sikkert en omfattende underappreciering af kraften i sammensatte interesser, og hvordan det kan være din ven eller fjende. Jeg giver opgaver specielt målrettet mod at opdage dette koncept. Jeg underviser i Rutgers, og der er stadig mange finansielle oplysninger, som dagens unge voksne bare ikke kender: 72-reglen, tidens værdi af penge, hvordan man balancerer en checkbog og så videre."