Erobre frygt for kreditkort nu, høste fordele senere

Unge voksne, der er bange for kreditkort i den lange skygge af recessionen, tænker normalt kun på risiciene, i stedet for den rolle, de spiller for at etablere kredit, siger forbrugerkrediteksperter. Det kan holde dem tilbage fra at bygge den kredit historie, de får brug for senere, hvis de vil finansiere en bil eller få et pant.

Data fra Consumer Financial Protection Bureau viser, at omkring halvdelen af ​​befolkningen i alderen 18 til 34 havde mindst et kreditkort i 2015, sammenlignet med 60% til 80% for de 35 og ældre. Sidste år fandt en analyse af Federal Reserve-data fra The New York Times, at lidt over en tredjedel af disse unge voksne eller årtusinder havde kreditkortbalancer, en indikator for, om folk bruger deres kort.

Kreditkortudstedere har i fortiden markedsført i vid udstrækning for unge, især universitetsstuderende, som hjalp dem med at etablere en kredithistorie. Det endte med en føderal lov i 2009, der gjorde det sværere for folk under 21 år at få et kreditkort. Længende minder om den økonomiske afmatning forlod yngre voksne på vagt over for kreditkort, selv når de blev berettigede.

"En af årsagerne til årtusinderne er bange for kreditkort, fordi mange af dem så deres forældre i problemer under den store recession", siger Beverly Harzog, forfatter af flere bøger om kreditkort, forbrugerkredit og forvaltning af gæld, herunder "The Debt Escape Plan."

"Frygt kommer delvis fra det ukendte, fra ikke at have brugt et kreditkort," siger Mikel Van Cleve, direktør for finansiel rådgivning USAA.

Her er fem almindelige spørgsmål og svar, der kan hjælpe kredit nybegyndere med at forstå kreditkort og erobre deres frygt.

Hvorfor få et kreditkort overhovedet?

Brug af et kreditkort er den hurtigste og enkleste måde at opbygge en kredit historie på. Og du behøver ikke at gå i gæld for at gøre det. Brug kortet til kun at købe det, du har råd til - hvad du ellers ville betale for kontant - og derefter afbetale saldoen fuldt ud hver måned.

"Tænk ikke på gæld. Tænk på et kreditkort som et værktøj til at opbygge kredit, "siger Harzog. "Du vil opbygge en kredit historie, fordi det vil hjælpe dig gennem hele dit liv."

Din kredit score er en måling af, hvor meget du kan stole på for at låne penge: Tilbringer du inden for dine midler? Tilbagebetale pengene til tiden? Ved hjælp af et kreditkort demonstrerer ansvarligt din evne til at opfylde dine økonomiske forpligtelser og bygger din score. En god kredit score kan gøre forskellen mellem lån godkendelse og afvisning, og det vil få dig bedre rentesatser.

Er der ikke risici?

Ligesom brugen af ​​kreditkort på ansvarligt vis kan du opbygge din kredit, hvis du bruger dem uansvarligt, kan det skade det. Skal op gæld, maxing ud kortet, betaler for sent eller manglende betalinger gør ondt i din score. Frygt for disse ting er, hvad der dræber frygt for kreditkort, men disse ting behøver ikke at ske: At medbringe et kreditkort betyder ikke at gå i gæld eller købe ting, du ikke har råd til.

Hvis du ikke har nogen kredit, kan du få et kort?

Nybegyndere til kredit har et par muligheder. Den ene er et sikret kreditkort. Med disse gør du et refunderbart depositum - sig $ 200 eller $ 500 - og det bliver din kreditlinje.

"Hver måned foretager du en betaling, der bliver rapporteret til kreditbureauerne," siger Van Cleve. Med tiden vil du med ansvarlig brug kunne flytte op til et almindeligt, usikret kort, der giver belønninger eller andre fordele.

En anden måde at komme i gang på er at blive en autoriseret bruger på en andens kreditkort, som forældrenes. Men ikke alle udstedere rapporterer autoriseret brugeraktivitet. "Så længe historien bliver rapporteret, får du æren til det," siger Harzog.

Hvor meget vil renter koste mig?

Kreditkortrenterne hedder APR'er eller årlige procentrenter. De dårlige nyheder: Dit første kort vil sandsynligvis have et højt APR. Den gode nyhed: "Hvis du betaler din balance fuldt ud, behøver du ikke bekymre dig om din APR," siger Harzog.

Har ikke kreditkort mange gebyrer?

De fleste kreditkortgebyrer kan undgås, inklusive forsinkede gebyrer og gebyr for kontantgebyr. Mange kort opkræver ikke et årligt gebyr, så se efter en af ​​dem, hvis du er anti-fee. Belønninger kort opkræver ofte et årligt gebyr, hvilket kan være værd at betale, hvis du får tilstrækkelige fordele tilbage.

Undgå kort, der opkræver månedlige vedligeholdelsesafgifter, eller som kræver et ansøgnings- eller behandlingsgebyr, før din konto er lige åben.

Ellen Cannon er en medarbejderforfatter på Investmentmatome, et privat finanswebsted. Email: [email protected]. Twitter: @ellencannon.

Denne artikel er skrevet af Investmentmatome og blev oprindeligt udgivet af The Associated Press.