Det er på tide at se under hætten til din mål-fond

Er din måldato fond den rigtige for dig?

Det er et spørgsmål, der er værd at spørge, især da markederne bevæger sig fra en stabil opadgående bane til en zigzag-linje. Målfondsfonde - grundlaget for mange 401 (k) planer for deres nemme håndfri tilgang - gennemføres under deres hastigheder under markedsvolatiliteten.

At være hands-off kan være godt og godt, når markedet går stærkt. Men investorer er ofte spooked når det ikke er, hvilket kan føre til panik salg, låsning i tab.

Det gør det nu en god tid at sikre, at du er komfortabel med risikoen, du tager, herunder inden for enhver måldagsfond i din portefølje. Selv midler, der er målrettet mod samme pensionsår, vil variere i investeringsallokering og gebyrer, så det er værd at undersøge, hvad dit er lavet af.

Hvordan mål-dato midler arbejder

Target-date midler er fonde, der er designet til at tilpasse sig, når fondens investorer planlægger at gå på pension. Til dette formål investeres de med et år i tankerne og genbalanceres automatisk for at tage større risiko tidligt og mindre risiko som den dato nærmer sig. (Du kan læse mere her om, hvordan target-date-midler fungerer.)

En 30-noget investor kunne f.eks. Vælge en 2050 target date fond, som for øjeblikket ville være stærkt investeret i aktier - og kunne blive stærkt rattled af kortvarige markedsudsving. Hvor meget afhænger af selve fonden - Investeringsallokationen til og med måldagsfonde mærket med samme år kan variere med 10% eller mere, som nedenstående diagram illustrerer.

Problemet med hands-off

Mange mennesker i måldagsfonde ved ikke, hvordan de investeres eller hvor meget risiko de tager, siger Jeff Weber, certificeret finansiel planlægger og rigdområdgiver hos Titus Wealth Management i Larkspur, Californien. Det skyldes i vid udstrækning auto-tilmeldingsprogrammer, der vælger arbejdstagere i en 401 (k) og bruger ofte en passende target-date fond som standardindstillingen.

"Du vil sikre dig, at uanset hvilken fond du vælger, vil det være hensigtsmæssigt ud fra et risiko tolerance synspunkt," siger Weber.

Det er ikke at sige, at kortsigtet markedsvolatilitet bør diktere dine langsigtede investeringsbeslutninger - på et aktiemarked, der gennemsnitlig er 10% årligt afkast, dips er blisser og generelt ikke kræver en ændring i din investeringsstrategi. Men hvis du ikke kan håndtere en fonds varme, der væltes aggressivt mod lagre, er det en bedre mulighed at skrue ned ilden end at trække helt ud.

Se på fondens portefølje

Gensidige fonde er som en kurv af investeringer; Ideen er, at investorer kan købe mange beholdninger i en enkelt transaktion. En måldagsfond opstilles typisk som en "fondskasse" eller en fond, der besidder andre midler. Meta, men effektiv.

For at finde ud af, hvad der er inde i din fond, vil du se på prospektet eller på fondens informationsside på din 401 (k) eller anden kontoudbyderes hjemmeside. Du kan komme så dybt som du vil her: Du kan se på den samlede fordeling af aktiver mellem aktier, obligationer og kontanter, eller du kan dykke ind i hver af disse kategorier for listen over de specifikke midler og aktiver, der udgør hver buket. I det mindste vil du sikre dig, at andelen af ​​aktier til obligationer er, hvor du gerne vil have det. (For mere om, hvordan du finder ud af, hvilken andel der er rigtig for dig, læs vores dybere dykke på aktivfordeling.)

Ideelt set er dette mindst en årlig øvelse, siger Weber. "Disse fonde vil foretage justeringer årligt og tilpasse deres egenkapitalposition et point eller to i reduceret eksponering, da fonden kommer tættere på måldatoen." Sørg for, at du kan lide de justeringer, du ser.

Vær opmærksom på gebyrer

Der er meget, du ikke kan styre, når det kommer til at investere - nemlig markedsudsving. En ting du kan kontrollere, i det mindste til en vis grad, er gebyrer.

Disse måldatafonde giver alle en lignende tjeneste, men omkostningerne ved denne tjeneste kan variere meget, selv inden for en enkelt fondstjenesteyder. Schwab tilbyder f.eks. Målindeksfonde - som udnytter passive investeringer - og målfonde, som også omfatter aktivt forvaltede fonde. Forskellen viser måske bedst i gebyrer: Schwab Target 2050 Index Fund har et nettokostingsforhold på kun 0,08% sammenlignet med Schwab Target 2050 Funden, som koster 0,73%.

En fonds prospekt eller informationsside vil skitsere dets omkostningsforhold eller årlige omkostninger.

Find ud af en strategi for at gøre det bedre

Problemet er, at mange 401 (k) planer tilbyder target-date midler fra en enkelt fond udbyder; du kan kun have en mulighed for året nærmest din forventede pensionsdato. Hvis denne mulighed ikke stemmer overens med din appetit for risiko - eller for gebyrer - har du nogle valgmuligheder.

Den nemmeste løsning er at vælge en anden dato - en tidligere, hvis du vil tage mindre risiko eller en senere, hvis du vil tage mere. Ja, datoerne skal spore din pensionsalder, men der er ingen, der tjekker id'er ved døren til måldagsfondsklubben. Nogen der finder en 2050 fond for vanilje kan nemt vælge en 2055 eller 2060 fond i stedet.

Hvis det ikke føles som en levedygtig mulighed, eller hvis du er ubehagelig mingling uden for din aldersgruppe, kan du enten bygge din egen portefølje ud af andre midler inden for din 401 (k) plan eller bidrage nok til at tjene din arbejdsgiverkamp og derefter tage ekstra bidrag til året til en IRA.

" Lær mere: Hvad er en IRA?

En IRA tilbyder skattefordelene ved en 401 (k) med et bredere fondvalg og dermed mere kontrol over gebyrer. Du kan endda åbne en IRA hos en robo-rådgiver, som er en tjeneste, der bygger og forvalter en portefølje af billige penge til dig.