De 11 regler for køb af udbyttebeholdninger - og kardinalen om at sælge dem |

Mange af jer har sandsynligvis udfyldt en af ​​"pensionsplanlægger" formularer tilgængelige online. Masser af skatte- og regnskabsprogrammer har også "Lifetime Planner" sektioner for folk at afgøre, om de har råd til at gå på pension.

Disse slags programmer sætter nogle antagelser i en formel, som f.eks. Projiceret inflation, pensionsindkomst, forventede udgiftsniveauer og porteføljevækst. Når du tilføjer dine personlige oplysninger, projekterer det, hvor mange penge du vil kunne producere årligt under pensionering, og hvor længe det vil vare.

Det første tidspunkt, hvor jeg kørte disse tal, sagde programmet, at jeg var god indtil 116 år med alder. På det tidspunkt troede jeg, at hvis vi fulgte planen som beskrevet, ville min kone og jeg aldrig have nogen rigtige penge bekymringer. Vi ville blive indstillet til resten af ​​vores liv og kunne med stolthed forlade nogle til vores børn for at hjælpe med deres pensionering. Så uhyggeligt af mig!

Ting har sikkert ændret sig meget siden da.

På det tidspunkt havde jeg estimeret inflationen på 2% og et minimum udbytte på vores portefølje på 6%. I disse dage var det konservativt. Inflationen var lavere end 2%, og du kunne altid tjene 6% på en top-rated bond eller CD.

Mange pensionister og baby boomers genovervejer hele pensionsprocessen. Cd'er og topkvalitetsobligationer betaler ikke længere nok renter til at holde op med inflationen.

[InvestingAnswers Feature: De 5 bedste udbytter-aristokratbeholdninger til en pensionærs portefølje]

Med disse muligheder ud af billedet er det ikke underligt, at bestande af store, solide, udbyttebetalende virksomheder stiger. Investorer, der håber på at opnå et højere afkast, hælder penge ind i dem med håb om at forblive i forvejen.

Jeg er fast overbevist om, at de dage, hvor man køber et selskabslager, sætter det i en skuffe og aldrig bekymrer sig om det igen er ovre. Samtidig vil folk, der overvejer deres pensionsfinansiering, sandsynligvis have langsigtede forhold til visse udbyttebetalende aktier.

Mens vi arbejder på vores specielle rapport, kan penge hver måned (du kan anmode om en kopi her), vores ledende analytiker, Vedran Vuk, virkelig viste mig, hvordan man sorterer gennem hundredvis af udbyttebetalende aktier. Jeg ønskede at dele nogle af de tips, jeg lærte under processen, så her er kvaliteterne til at kigge efter, når du søger de bedste udbyttebeholdninger.

Tip nr. 1: Lang historie af selskabet, der betaler udbyttet

Mange virksomheder stoler på en årtier lang historie med løbende at betale udbytte. For mange er det bare en del af virksomhedskulturen. Hvert år udbetales en vis del af overskuddet til virksomhedens ejere, og en anden del opretholdes for vækst.

Tip nr. 2: Udbetalingsforhold på ikke mere end 80% af selskabets indtjening pr. Aktie

Da vores team udarbejdede listen over udbyttebetalende lagre, opregnede de dem efter udbytte, der gik fra højeste til laveste. Naturligvis gik jeg lige til toppen af ​​listen. Men vores analytikere påpegede hurtigt, at hvis et selskab tjener $ 0,50 / aktie og betaler et udbytte på $ 0,75 / aktie, kan det være i problemer. Det er vigtigt at sammenligne indtjeningen pr. Aktie og udbyttet pr. Aktie af enhver investeringskandidat.

Hvis du overvejer at investere i et selskab med et usædvanligt højt udbetalingsforhold, skal du altid undersøge, hvor pengene til udbetaling af udbyttet kommer fra.

Tip nr. 3: Verdensomspændende markedstilstedeværelse

Miller's Money Forever-team er meget bekymret over inflationen i den amerikanske dollar. Virksomheder, der driver forretninger over hele verden, giver noget af en hæmning mod inflationen.

McDonalds (NYSE: MCD) , Coca-Cola (NYSE: KO) , Procter & Gamble (NYSE: PG) og General Mills (NYSE: GIS) er et par husstandsnavne, der kommer i betragtning. Tip nr. 4: Stabil produktlinje

Uanset om det er øl, mad, olie eller computerchips, skal det firma, du investerer i, have en kerneforretning med et verdensomspændende behov for sit produkt.

Tip nr. 5: Masser af kontanter

Derfor købte jeg og fortsætter med at holde

Microsoft (Nasdaq: MSFT) . Virksomheder som Microsoft har masser af penge og kan betale deres regninger med masser af penge tilbage til at belønne deres aktionærer. Tip nr. 6: Virksomheden stikker til sin kerneforretning

I løbet af Internetboom bytte mange virksomheder lager og opkøb virksomheder overalt. I dag forstår jeg ikke, hvorfor AOL-Time Warner var fornuftig som en virksomhed.

Du kan altid følge en virksomheds fremskridt og investere, hvis du tror, ​​at det vil dominere en ny virksomhed.

Tip nr. 7: Aktiekurs Stabilitet

Benjamin Graham, forfatter af "The Intelligent Investor" anbefalede en portefølje af aktier og højkvalitetsobligationer. Under sin model skifter du en del af din portefølje frem og tilbage mellem de to, afhængigt af markedsvilkårene.

Selvom det måske har fungeret for ham, giver rentetilpasningsinvesteringerne i dag ikke længere det. Du er nødt til løbende at minde dig om, at uanset hvor stor eller stabil et selskab, dets aktiekurs stadig kan falde.

Sikkerhed er vores største bekymring for Miller's Money Forever. Du bør studere historien om enhver bestand, du overvejer at se, hvor flygtig den er under markedsuro.

Tip nr. 8: Diversificering er god

Nogle af de bedre udbytter er i sektorer, der oplever større volatilitet. En forsigtig investor vil diversificere sine udbyttebetalende lagre blandt forskellige sektorer for at reducere de samlede virkninger af markedsgange.

Tip nr. 9: En historie om køb af lager

Det er et stort plus, hvis virksomheden har tilstrækkelig indtjening til betale godt udbytte og købe tilbage lager på samme tid. At have lageropskrivning ud over generøse udbytter er dit overordnede mål.

Tip nr. 10: En historie med stigende udbytte

Det er klogt at kontrollere virksomhedens udbyttehistorie for at se om der er et mønster. Mange gamle pengeinstitutter har gjort det rigtig godt for deres aktionærer ved at øge deres udbytte hvert år.

[InvestingAnswers Feature: Spørg ekspert: Hvordan kan 'udbytte Aristocrat' aktier hjælpe dig med at slå markedet?]

Tip nr. 11: En udbytteprocent på 3% eller højere

Der er mange gode udbyttebetalende aktier derude, men du bør faktor i prisen på et firma, du overvejer.

Virksomheder som McDonald's, Walgreen Co. (NYSE: WAG) og Shell har traditionelt opfyldt vores eget krav på 3% eller derover. Der er dusinvis af andre gode virksomheder med gode udbytteudbytter. Sæt et tragt stop-tab

Det er på tide at minde dig selv igen om, at udbyttebetalende aktier ikke giver sikkerhed for en top-rated obligation eller FDIC-forsikret CD. Som pensionist eller en person, der overvejer pensionering, er det vigtigt at bevare din investeringsprincip.

Du ønsker ikke at ride en aktie ned bare for at se din udbytteindtægt spist op i hovedstol. Et stop-tab hjælper med at holde det i gang.

Et traditionelt stop-tab bruger en fast pris. Hvis du køber en beholdning for $ 100 og sætter et 20% stop-tab på det, har du en øjeblikkelig salgsordre på den, hvis beholdningen falder til $ 80.

Salgsordren udføres automatisk af en computer. Hvis du handler online, er det nemt at indtaste stop-loss-ordren, når du køber varen.

Et bageste stopfald er lidt mere sofistikeret; det justerer startpunktet hver gang lageret rammer en ny høj. Dette giver investorer mulighed for at låse i nogle overskud og stadig beskytte sig.

Antag at du købte den samme aktie for $ 100 / aktie og sætte en efterfølgende 20% stop-loss rækkefølge. Du kan ende med at holde bestanden i årevis; indsamle udbytter undervejs og se på aktien værdsætter.

Forestil dig, at aktiebeholdningen rammer en heltid høj på $ 200 / aktie. Det efterfølgende tab vil udløse en automatisk salgsordre, hvis bestanden falder 20% til $ 160 / aktie. I denne illustration beskadigede det efterfølgende stoptab din investering, men du har stadig fortjent et resultat på $ 60 / aktie plus de udbytter du har samlet gennem årene.

Når du indtaster din stop-loss-ordre, skal du sørge for at markere den "godt indtil aflyst." Min online-mæglervirksomhed går ind i hver ordre for dagen og annullerer derefter den, efter at markedet lukker, medmindre de modtager instrukser til at indtaste det i en anden periode.

Nogle online mæglervirksomheder fungerer forskelligt. Selv med en "god til annulleret" ordre, vil nogle automatisk annullere ordren efter 60 dage, og du skal indtaste den igen. Det er ikke nødvendigvis en dårlig ting, fordi det er et godt tidspunkt at gennemgå din investering alligevel.

Tag komfort i at have en plan

Der er trøst i at have en del af din portefølje investeret i solide virksomheder, der betaler godt udbytte. Pensionister skal være meget mere aktive i at styre deres penge end tidligere.

At være en del ejer af nogle af de fineste virksomheder i verden og dele i overskuddet, er meget sjovt.

Ligesom de fleste områder af at investere, finde de rigtige virksomheder og købe dem til den rigtige pris er de vigtigste faktorer. Det tager bare lidt tid og sund fornuft at sortere gennem hundredvis af gode muligheder og vælge de rigtige til din individuelle situation.

For at finde ud af, hvordan du starter din plan eller bare for at få en "anden mening" på din nuværende planlægge, sørg for at anmode om en kopi af min Money Monthly Report.

Dennis Miller er medlem af Mensa og har konsulteret Fortune 500-virksomheder som bl.a. GE, Mobil, HP og IBM. Han har forfattet "Retirement Reboot" og udgiver sit månedlige nyhedsbrev, "Money Forever" og den gratis journal Miller's Money Weekly.

Denne artikel blev oprindeligt offentliggjort på Miller's Money Forever:

De 12 regler for at følge for at købe udbytte bestande.