Sparer penge for kollegiet, betyder dit barn mere sandsynligt at deltage?

Hvis du foretrækker, at dit barn ikke tyver på shell-spil og graver for at finansiere deres universitetsuddannelse, skal du begynde at spare nu. Hvor tidligt er for tidligt? Vi vil ikke anbefale at foretage investeringer hurtigere end dit barns negative sjette fødselsdag. Men selvom du kun har råd til at forkæle væk pennier fundet under sofaen puder, start indstilling afsatte penge fra dag numero uno. Uanset om du faktisk vil kunne spare $ 100K + på det tidspunkt, hvor high school graduation ruller rundt, kan den eneste handling at spare penge give den opmuntring, der er nødvendig for at få dit barn indskrevet på videregående uddannelse.

Min College Fund i en ølflaske

Fra det tidspunkt, hvor jeg var lillebarn, holdt mine forældre en spargebog for ekstra forandring, der skulle bruges til min universitetsuddannelse. Jeg bruger udtrykket "sparegris" bredt. Det var mere af en Budweiser bank - en 3 fod høj plast øl flaske med en slot i hatten. Når de huskede, ville mine forældre slippe løs i flasken og fortælle mig, at det var min kollegium. Trickle af klinkende kobber var træg og sløv. Da jeg var 18, kunne vi ikke have akkumuleret mere end $ 50 - ca. 0,1% af 4 års undervisning på mit valgfrie universitet.

For det meste af min barndom var ingen af ​​mine forældre kollegere. Men fra det tidspunkt, hvor jeg var gammel nok til at forstå, hvad college var (og nok før), gjorde de det omhyggeligt klart, at jeg ville deltage. "Jeg er ligeglad med hvad du gør med dit liv. Du kan deltage i cirkus eller blive en stripper eller leve livet af en hobo. Men først får du din grad. "Typisk for min mor.

Det faktum, at Budweiser banken gav efterfølgende ingen penge, var irrelevant. Det var den illusion, der betydede. Den symbolske betydning af handlingen. Noget ironisk nok stod den kæmpe ølflaske som en ukuelig påmindelse om min forestående college karriere. Der var aldrig et øjeblik, da mine forældre sagde: "Du skal gå på college, hvis vi har råd til det" eller "Du skal tage et år eller to efter gymnasiet for at spare penge til skolen." Fra barndommen, år 18 til 21 i mit liv blev sat i sten.

Det meste af min uddannelse blev betalt med lån og stipendier. Mine forældre har hjulpet mig her og der, og jeg brugte penge fra mit deltidsjob til at betale for bøger. Men ved at gå ind i college havde jeg meget lidt sparet. Alligevel var der aldrig et øjeblik af tvivl. Jeg skulle på college. Videregående uddannelse var blevet fated over mig, før jeg blev født. Jeg tog de nødvendige lån ud, ansøgte om stipendier og svømmede gennem skolen økonomisk fattige, men ubevidst bestemt.

Jeg deler min historie, fordi jeg tror, ​​det kan hjælpe med at give undervisning til forældre, der ønsker deres børn at forfølge en universitetsgrad (om det er fem, ti eller tyve år på vej). Begynd at spare penge nu, selvom det virker som en øvelse i futilitet. Ingrain i dit barn en stærk følelse af fremtiden. Få din egen Budweiser bank og forlad den i almindelig visning som en konstant påmindelse om forestående uddannelse.

Korrelationen mellem besparelser og tilmelding

I 2011 gennemførte Center for Social Udvikling (CSD) ved Brown School ved Washington University en række undersøgelser, der fandt en sammenhæng mellem finansielle aktiver og indskrive på college. Antallet af familieaktiver (IRA'er, CD'er, hjemmeaktier mv.) Havde større betydning for skoleindskydning end familieindkomst. Spændende var teenagere med en opsparingskonto i deres navn 6 gange mere tilbøjelige til at gå på college end dem uden.

Selv om vi ikke skal være så presumptuøse som at erklære en endelig årsagssammenhæng, synes der at være en nyttig sammenhæng mellem sparredskabet og sandsynligheden for at være til stede. Er det et lignende fænomen for min ungdommes Budweiser-bank? Er forældre der opstiller skolebesparelser for deres børn, der øger deres børns selvtillid og vilje til at forfølge videregående uddannelse? Eller er det en mere generel forventningsoptimisme om fremtiden som helhed?

Uanset hvad der er tilfældet, kan oprettelse af en skolefond til dit barn kun hjælpe. Start med en sparegris. Indsamling af reserveændring i en udpeget reciprok har fordelen ved at optage fysisk plads i dit hjem, der konstant styrker det kollegiale mål. Gem aldrig for mange penge på ét sted, men hold beholderen tung og jingling. (En behemoth ølflaske kan ikke sende den rigtige besked. Gør beholderen noget attraktivt og velkendt for dit barn.)

Sådan begynder du at gemme

Hvis og når du er klar til at begynde at indstille afsat betydelige penge, har du en række muligheder at overveje. Lynn Ballou fra Ballou Plum Wealth Advisors, LLC, foreslår, "Så snart dit barn er født, åbner en 529 plan og bidrager regelmæssigt eller har bedsteforældre bidraget." En 529-plan er en skattefordelet besparelsesplan, der tilbydes af en stat eller en uddannelsesinstitution. Næsten alle stater har en plan, og hvilken stats plan du bruger generelt påvirker ikke nødvendigvis dit barns fremtidige uddannelsesmuligheder. For eksempel behøver du ikke at bruge Californiens 529 plan for at gå i skole i Californien.

Der er to typer af 529 planer: forudbetalte undervisningsplaner og skolebesparelsesplaner. Forudbetalte undervisningsplaner giver dig mulighed for at låse undervisningspriserne, så dine besparelser ikke hærges af inflationen.Du betaler løbende undervisningspriser i stedet for de uundgåeligt stigende undervisningspriser for fremtiden. Med kollegiebesparelsesplaner foretager kontohaveren investeringer i aktieforeninger, obligationer, fonde, aldersbaserede porteføljer og lignende.

Gem, gem, gem!

Hvis en 529 ikke interesserer dig, kan du altid starte med en grundlæggende sparekonto. Selvom du ikke kan lave store bidrag, kan du lave små, regelmæssige bidrag, især hvis du starter tidligt. Dine penge kan muligvis ikke holde op med de stigende udgifter til undervisning som det kunne med en 529 eller investeringsportefølje, men dine penge er flydende og tilgængelige. At holde dit barn involveret i besparelsesprocessen er afgørende. Med hver indbetaling hjælper du dit barn med at opretholde det college-bundne tankegang. Pas på, dog. Hvis opsparingskontoen er i dit barns navn, kan det være at få for mange penge til at skade dine chancer for at kvalificere sig til vital økonomisk støtte. Hold de store bukke under dit eget navn.

Ballou anbefaler, at dit barn er en meget hands-on deltager i besparelsesprocessen. "Få børn involveret i en ung alder: for hver pengepengage et barn modtager, læg 1/3 af pengene væk i en skoleopsparingsfond. Det behøver ikke at være en stor sum penge, du sætter væk! $ 25 om måneden går engang langt."

Historien er moralsk? Gemme. Uanset hvad. Uanset om du har $ 300 til at falde i din 529 hver måned eller lejlighedsvis kvartalet for at plop i piggy, skal du begynde at gemme med det samme. Selv om den faktiske monetære akkumulering er triviel, kan den eneste handling af besparelser give dit barn en uvurderlig opmuntring.