Øjeblikkelig kontant kommer ofte med overtrædelsesgebyrer, siger CPFB

Halvdelen af ​​alle online låntagere på lånetid er ramt med bankstramninger på i alt 185 dollar, når de automatiske betalinger på deres lån fejler eller forårsager en overtræk, ifølge en rapport, der blev offentliggjort onsdag af Consumer Financial Protection Bureau.

Mere end en tredjedel af låntagere med mislykkede betalinger mister i sidste ende deres bankkonti, siger CFPB.

Online payday eller afdragslån er kortsigtede, rentebeløbige lån ydet til låntagere uden en traditionel kreditcheck. Nogle skal tilbagebetales i et fast beløb efter en uge eller to, og andre kan tilbagebetales i rater over flere måneder eller år.

CFPB undersøgte næsten 20.000 bankkonti, der foretog betalinger til 332 af disse långivere i løbet af en 18-måneders periode fra 2011 til 2012. Långiverne bruger typisk et elektronisk pengeoverførselssystem til at deponere lånet direkte på forbrugernes checkkonto og derefter anvende samme mekanisme at hæve de skyldige penge kommer payday.

"Payday långivere lover instant cash, men da de ikke tjekker din kredit, kan disse lån have renter så højt som 1.000%," siger Amrita Jayakumar, en Investmentmatome forfatter, der specialiserer sig i personlige lån. "Når du rammes af bankgebyrer oven på høj interesse, er det endnu lettere at blive fanget i en kreds af gæld."

"Sikkerhedsskade" fra gentagne betalingsforsøg

Når långivere forsøger at debitere betalinger fra konti med utilstrækkelige midler, står låntagerne over for overtræk eller utilstrækkelige gebyrer.

Långivere foretager ofte flere forsøg på at debitere kontoen samme dag, CFPB fundet, og nogle gange forsøger at hente en betaling i flere klumper for at øge sandsynligheden for, at låntageren kan tilbagebetale mindst en del af lånet. Hvert mislykket forsøg kan resultere i høje gebyrer i hurtig succession for låntageren; Den typiske bankbøde for hver overtræk eller utilstrækkelige midler er ca. $ 35.

Sandsynligheden for en vellykket betaling falder med hver efterfølgende anmodning, sagde CFPB. Det første forsøg viser typisk net långivere $ 152, den anden $ 53 og den femte kun $ 21, data viste.

Derudover kan långivere selv opkræve straffe for mislykkede betalinger, som kan variere fra et fast gebyr på 25 dollar til en procentdel af den udestående saldo, der opkræves dagligt.

Af de låntagere, der blev ramt af en bankbøde, endte 36% ufrivilligt med at tabe deres bankkonti, normalt inden for 90 dage efter den første mislykkede transaktion. Ufrivilligt at miste en checkkonto hos en bank eller kreditforening kan give kunderne sortlistet fra at få en anden sådan konto i den nærmeste fremtid.

"At udtage et online payday lån kan resultere i sikkerhedsskade på en forbrugers bankkonto," sagde CFPB direktør Richard Cordray i en erklæring. "Bank strafgebyrer og kontobegrænsninger er en betydelig og skjult pris for disse produkter."

Gebyrerne er dårlige; lånet er værre

CFPB, som har autoritet over payday lån og payday afdrag lån markeder, overvejer et forslag, der ville blokere payday långivere fra at gøre mere end to mislykkede forsøg i træk på en låners check eller opsparingskonto. En afgørelse forventes i foråret.

Låntagere med dårlig kredit står allerede over for stejle odds, siger Jayakumar, selv uden den ekstra byrde af bank straffe. For at få et lån med vilkår, der generelt betragtes som forbrugervenlige - det vil sige rentesatser på 36% eller mindre - står låntagere over for en traditionel kontrol af deres kreditrapporter og kreditværdier. Lånernes gældsindkomstforhold er også en nøglefaktor i godkendelse.

Hun foreslår låntagere at undersøge mere traditionelle kilder til små dollar lån, såsom kreditforeninger og online långivere, der tjekker kredit. Nogle accepterer kredit score under 600.

Forskellen mellem de to typer af lån er skarp: En $ 2.000, toårig lån selv på 36% APR ville have månedlige betalinger på $ 119, Jayakumar noter. Ved 200% APR, en konservativ sats for et online payday-afdragslån, vil betalingerne være 341 dollar.

Sean Pyles er en medarbejderforfatter på Investmentmatome, et privat finanswebsted. Email: [email protected].