Du sparer ikke nok til pensionering: En rod, der bliver værre

fund

• 401 (k) s blev en pensionsstiftelse i begyndelsen af ​​80'erne - hvilket betyder, at den første generation er afhængig af dem, begynder at gå på pension nu.
• De 401 (k) -planer, der oplevede de største tab i 2008-finanskrisen, var de personer, der nærmer sig pensionering med en 20-årig ansættelse med deres arbejdsgiver.
• Den amerikanske befolkning af ældre amerikanere er indstillet til at fordoble den nuværende størrelse inden 2050.
• Fonden, der udbetaler socialsikringsydelser, kan være opbrugt inden 2037.
• Gennemsnitlige forventede levealder bliver sværere at forudse, givet fremskridt inden for medicinsk videnskab og viden om sund livsstil, men forskere siger, at den første person, som vil leve for at være 150, lever i dag.

Skift fra pensioner

Hvis du ikke var medlem af arbejdsstyrken før begyndelsen af ​​1980'erne, kan du ikke være opmærksom på, at det ikke altid er almindeligt at bruge en 401 (k) for at spare for din pensionering. Planerne blev populære i 1981 og '82, da store amerikanske arbejdsgivere som Johnson & Johnson, PepsiCo og Hughes Aircraft Company begyndte at bruge 401 (k) s. Det betød en omskifter fra ældre efterskatningsoperationer og pensioner. I 1984 var der 17.303 pensionssparingsplaner med en 401 (k) -funktion, hvilket giver et samlet beløb på 91,75 milliarder dollar i aktiver. I 1996 var antallet af balloner til 230.808 planer og 1,06 trillioner i aktiver.

Fra Investmentmatomes Spørg en rådgiver: Spørgsmål: Hvad er det grundlæggende i pensions succes?

Jonathan DeYoe, CPWA: "Den vigtigste pensionsplanlægningsopgave beregner, hvor din indkomst kommer fra, når du går på pension. Dette synes nok helt klart, men det er normalt ikke. Din portefølje skal give mere hvert år for at holde øje med inflationen. Inflation er den tavse pensionskæmper. Din indkomst skal øges hvert år for blot at holde øje med de stigende leveomkostninger. Se for eksempel på, hvor meget udgifterne til lægebehandlingstjenester øges, sidste år stigende 3,7%, ifølge Bureau of Labor Statistics. Så det er ikke nok at se på din portefølje og se om det giver nok indkomst alene i år. Det skal fortsætte med at vokse og producere mere indkomst for hvert efterfølgende år. Hvis det ikke gør det, fordamper din købekraft og livsstil. "

Pensionsbesparelser ramt af markedschok

En omstilling til større medarbejderkontrol var sandsynligvis så attraktiv i 1980'ernes sunde markedsøkonomi. Men den store recession i 2008 har ikke været venlig for de ældre generations 401 (k) s. Employee Benefit Research Institute (EBRI) konstaterede, at i 2008 varierede markedsudsvingernes påvirkning på 401 (k) s meget efter alder og beskæftigelse, for personer i aldersgruppen 56-65 år med en arbejdsgiver længere end 20 år i gennemsnit var tab større end 25%. Årsagen til dette skyldes, at størrelsen af ​​kontosaldoen enten kan påvirkes stærkere af bidrag eller af investeringsafkast. De, der nærmer sig pensionering med lang beskæftigelse, har tendens til at have de højeste kontosaldoer i forhold til bidragsbeløb, og investeringsafkast kan derfor ikke så let kompenseres for bidrag.

Fra Investmentmatomes Spørg en rådgiver: Spørgsmål: Vil ruller over min 401 (k) i et IRA resultat i højere investeringsafkast?

David Flowers, CFP: "Generelt, nej, dine investeringsafkast bør ikke være anderledes mellem de to pensionsordninger. Begge er simpelthen skatte udskudte investeringskonti. Der kan dog være forskelle i gebyrer, da en virksomheds 401 (k) -plan undertiden har forhandlet lavere administrationsgebyrer på fondens fonde i planen, og selskabet kan subsidiere administrationsgebyrerne, som 401 (k) -planen betaler. "

Gennemsnitlig forventet levetid og pension

En ny annoncekampagne fra en førende pensionstjenesteudbyder siger, "Den første person, som vil leve til 150, lever i dag" - en fremskrivning med et utal af konsekvenser for pensionsbesparelser. Gennemsnitlige forventede levetid bliver sværere at forudsige, da fremskridt inden for medicinsk videnskab fremskynder hurtigt. Også folk er i gennemsnit mere opmærksomme på sundhedsrisikoen ved adfærd som rygning eller usunde kostvaner, hvis virkning også er svært at pålideligt forudsige på en længere tidslinje. Nogle forskere hævder, at disse tendenser betyder, at de næste 40 år vil se den gennemsnitlige person, der lever meget længere, end USA-folketællingen for tiden forudsiger.

Ud over nyheden af ​​mennesker, der lever 150, er den generelle demografiske af ældre amerikanere udsat for at eksplodere. I 2050 projekterer den amerikanske folketælling, at antallet af amerikanere 65 og derover vil være fordoblet - det skyldes hovedsagelig baby boomers, der krydser ind i kategorien i 2011. Det betyder, at generationen læner tungt på 401 (k) s kun vil blive større.

Logisk bør unge i aldersgruppen 25-34 år sparer mere og mere - de vil leve længere, og social sikring (diskuteret mere senere) vil være mindre og mindre af en sikker ting. Men det modsatte er sandt. EBRI konstaterede, at procentdelen af ​​arbejdstagere fra 25 til 34 år, der havde sparet for alderspension, faldt fra 70% til kun 55% fra 2002 til 2012.

Fra Investmentmatomes Spørg en rådgiver: Sp.: Hvor begynder jeg med pensionering, og hvordan ændres det med min aldersgruppe? Lyman Howard, CFA: "Undersøgelser har vist, at unge arbejdstagere, der ser deres foto alder fremskredet for at demonstrere, hvordan de kan se ud som seniorer, kan motiveres til at bidrage med yderligere pensionsbesparelser. Jeg har prøvet det selv, og fundet at møde 'fremtiden mig' for at være meget foruroligende. Hvis det hjælper folk til at afsætte flere pensionsbesparelser tidligt, bør alle give det en chance! "

Social sikring vil ikke udgøre forskellen

Når man ser på manglerne ved traditionelle 401 (k) s, kan man antage, at folk har en oppustet ide om den rolle, Social sikring vil spille for at finansiere deres pensionering. AARP fandt imidlertid kun 43% af offentligheden, og kun 31% af de yngre (18-39 år) er sikre. Social sikring vil spille en meningsfuld rolle i finansieringen af ​​deres pensionering. Mange eksperter er enige om, at yngre mennesker har ret til at bekymre sig. Ifølge prognoser fra EBRI vil udgifterne til fonde, der giver socialsikringsydelser, overstige indtægter fra skatter allerede i 2016. Fonden forventes at blive opbrugt i 2037.

Beviset for socialsikringens mangler ses allerede som den første generation, der lægger stor vægt på 401 (k) s begynder at gå på pension - og kommer op kort. Federal Reserve data, analyseret af Center for Pension Research ved Boston College, fandt, at den medianske husstand ledet af en person i aldersgruppen 60-62 har mindre end en fjerdedel af det, de behøver for at opretholde deres standardliv, der er gemt i deres 401):

Median husstands årlig indkomst for husstand ledet af person i 60-62 år aldersgruppe	$ 87.700 / år *
85% af det nødvendige til pensionering	$ 74.545 / år **
Skøn social sikring	$ 35.080 / år
Gap skulle fyldes med andre pensionsbesparelser	$ 39.465 / år
Den gennemsnitlige 401 (k) planbalance	$ 149.400 / år *
Indkomst genereret af denne saldo fra en fast livrente	$ 9.073 / år ***
Beløb er nødvendigt	$ 30.392 / år

* Ca. 2009, ifølge data fra Center for Retirement Research ved Boston College, som afledte dette og andre tal ved at ajourføre Fed-undersøgelsesdata på The Wall Street Journal's anmodning. ** Fælles estimering af behov for pensionsindkomst *** Estimering leveret til Wall Street Journal af livrenter udbyder New York Life Insurance.

Fra Investmentmatomes Spørg en rådgiver: Q: Hvornår er det rigtige tidspunkt at begynde at tage social sikring? James Dowd, CFA: "Hvis du har råd til at vente, vil den økonomiske værdi af din fordel generelt være højere med dagens rente og det faktum, at forventet levealder er stigende. For de fleste, der går på pension i standard alder, for hvert år forsinker du at tage din fordel, vil SSA øge det med 8% om året, indtil du er på 70 år. Denne højere ydelse betales for resten af ​​dit liv (og som en reduceret overlevelsesfordel), uanset om du bor 15 år eller 25 år længere. "

Om vores hjemmeside Spørg en rådgiver

Investmentmatome Financial Advisor Platform har til formål at styrke forbrugerne med de oplysninger, de har brug for at forbinde med rådgivere, der bedst kan forstå deres unikke personlige økonomiske situation. Vores værktøj har til formål at spare folk tid i at forbinde med rådgivere og opbygge tillid til disse personer ved at stille spørgsmål og se dem i aktion. Rådgivere vil nyde muligheden for at forbedre deres tilstedeværelse på internettet og forbinde med en gruppe af personer, der søger deres ekspertise.