Systematisk risikodefinition og eksempel |

Hvad det er:

Også kaldet markedsrisiko eller ikke-diversificerbar risiko, systematisk risiko er udsvinget af afkast forårsaget af de makroøkonomiske faktorer, der påvirker alle risikable aktiver.

Usystematisk risiko er risikoen for, at noget med at gå galt på virksomheds- eller industristand, som f.eks. Fejladministration, arbejdsangreb, produktion af uønskede produkter mv.

Systematisk risiko + Usystematisk risiko = Total risiko

Hvordan det værker (Eksempel):

Normal

0

Falsk

Falsk

Falsk

MicrosoftInternetExplorer4

Systematisk risiko består af de "ukendte ukendte", der opstår som følge af hverdagen. Det kan kun undgås ved at holde sig væk fra alle risikable investeringer.

Systematisk risiko kan også tænkes som muligheden for at sætte penge i fare.

Option A er eksempelvis en investering på $ 100 i et risikofrie FDIC-forsikret depositum. Mulighed B er en investering på $ 100 i SPY, ETF, der chartrer S & P 500 Index. Hvis det forventede afkast på Option A er 1%, og det forventede afkast på Option B er 10%, kræver investorer 9% at flytte deres penge fra en risikofri investering til en risikovillig kapitalinvestering.

Den mest grundlæggende strategi for at minimere systematisk risiko er diversificering. En veldiversificeret portefølje består af forskellige typer værdipapirer fra forskellige brancher med varierende grad af risiko. De usystematiske risici vil opveje hinanden, men en vis systematisk risiko vil altid forblive.

Hvorfor det er sager:

På grund af effektiviteten på markedet vil du ikke blive kompenseret for de yderligere risici, der opstår som følge af manglende diversificering af din portefølje. Dette er yderst vigtigt for dem, der måske har en stor beholdning af en bestand som led i en arbejdsgiver-sponsoreret incitamentsplan. Usystematisk risiko udsætter dig for uønskede hændelser på virksomhedsniveau eller industriniveau ud over uønskede hændelser på globalt plan.