Private College 529 Plan: Er det rigtigt for dig?

Af Brett Tushingham

Lær mere om Brett på vores hjemmeside Spørg en rådgiver

Omkostningerne ved at deltage i nogle private gymnasier og universiteter overstiger nu $ 65.000. Udover at finansiere din pensionering og købe et hus, vil en universitetsuddannelse sandsynligvis være den største finansielle investering, du vil gøre. Etablering af en lydbesparelsesstrategi tidligt vil give dig flere muligheder, når det kommer tid til at betale regningen.

De fleste familier er bekendt med state-run 529 college besparelser planer, men der er en anden mulighed, der kunne vise sig endnu mere værdifuldt. Private College 529 Plan giver familier mulighed for at låse i morgendagens undervisning til dagens satser på mere end 270 private skoler landsdækkende. Lad os grave lidt dybere for at se, om det kunne passe ind i dit eget studiebesparelsesstrategi.

Det grundlæggende

Private College 529 Planen blev oprettet af et konsortium af private gymnasier. Det giver familier mulighed for at betale for college på forhånd ved at købe "undervisning certifikater", der kan indløses på mere end 270 grundskoler privatskoler.

Da forskellige skoler opkræver forskellige satser, varierer certifikatets indløsningsværdier fra en skole til den næste. Et certifikat, der er godt for et semesters undervisningsværdi på skolen A kan være godt for kun sige 0,7 semester i skole B. Men værdierne ændres ikke over tid. Så hvis du køber et certifikat, der kan betale for et semester på skole X, vil det altid vær god for et semester på den skole.

Familier behøver ikke at forpligte sig til en bestemt skole ved tilmelding og kan til enhver tid ændre modtageren på en plan til et kvalificeret familiemedlem. Forældre kan også rulle pengene ind i en statsstøttet 529 plan; Omdannelsesværdien af ​​undervisningsattest afhænger dog af programtildelingsfondens præstationer - planens underliggende investeringer.

Du kan betale ethvert beløb, op til prisen for fem års undervisning på den dyreste deltagende skole (bidragsgrænsen er $ 256.000 for 2015-16). Undervisningsbeviser kan indløses til at betale undervisning og obligatoriske gebyrer på en skole, hvor modtageren af ​​planen er optaget og indskriver. Der er ingen indkomstbegrænsninger, men planen kræver mindst 36 måneder mellem køb af certifikater og brug af dem.

Fordelene

Undervisningsbeviser garanterer undervisning til løbende satser i op til 30 år efter køb. Med undervisning, der stiger med to gange inflationstakten, kan den fremtidige fordel i gennemsnit være enorm. Deltagende skoler overtager al investeringsrisiko og har aftalt at ære certifikaterne, uanset om skolens fremtidige deltagelse i programmet eller den fremtidige undervisning stiger.

Som med andre 529 planer forbliver forældrene kontrol over kontoen, selv om bidragene ikke betragtes som en del af deres ejendom, og fordelene er skattefrie, når de anvendes til kvalificerede uddannelsesudgifter. Private College 529 Plan opkræver ingen gebyrer, og alle omkostninger betales 100% af medlemsskolerne og universiteterne.

Sidst, regnskabet betragtes som forældreaktiver og vil derfor have minimal indvirkning ved beregning af et barns berettigelse til økonomisk støtte.

Ulemperne

Den største risiko med Private College 529 Plan kommer, hvis pengene ikke bruges på en deltagende skole. Midlerne kan overføres til en statsstøttet 529 plan, men undervisningsbevisets værdi vil blive justeret på grundlag af fondens nettoreffekt, med en maksimal forhøjelse på 2% om året og et maksimalt tab på 2% Per år.

Derudover, som med regelmæssige 529 opsparingsplaner, hvis pengene ikke bruges til kvalificerede uddannelsesudgifter, er enhver indkomst underlagt skat og en 10% straf.

Disse faktorer gør planen bedst egnet til familier med fokus på private skoler - måske for forældre, der vil have deres børn til at deltage i deres alma mater eller for nogen, der søger et afkast i form af investeringsvurdering, der er knyttet til studieforhøjelser.

Dommen

Private College 529 Plan ligner ligner en virksomhedspension: Du bidrager med et angivet beløb til en garanteret fremtidig ydelse. Fred i tanken om ikke at skulle beskæftige sig med inflation og markedsrisiko ville nok appellere til de fleste familier. Tilføj på manglen på gebyrer, skattefordelene og fleksibiliteten, og du har et lokalt køretøj til finansiering af privat collegeundervisning.

En planlægningsstrategi kan være at bruge Private College 529-planen til at dække undervisning og en regelmæssig 529-plan for at betale de resterende omkostninger (som f.eks. Værelse og bord) og for at opnå og oplyse skattefradrag for 529 bidrag.

Nogle forældre er fristet til at bruge deres egne aktiver, nuværende pengestrømme eller boliglån til at betale for deres barns uddannelse. Dette kan have dårlige konsekvenser for deres pensionering og fremtidige mål.

For at beskytte dine aktiver og indtægter for din pensionering, arbejde med en finansiel rådgiver, der tager en rådgivningsmæssig tilgang til collegeplanlægning, udvikle en opsparingsstrategi tidligt og sørg for at integrere denne opsparingsstrategi i din overordnede collegeplan. Vi vil alle have det bedste for vores børn, men forældre skal ikke ofre deres pension i processen.

Billede via iStock.