Alibaba-Lending Club Alliance gode nyheder til små virksomheder

En nyligt annonceret aftale mellem Lending Club og Chinese Internet behemoth Alibaba, der giver amerikanske baserede små virksomheder mulighed for at ansøge om op til $ 300.000 i kredit for kinesiske indkøb på indkøb signalerer et opmuntrende skift i kredsløbsspidserne, siger analytikere.

"Fra et lille virksomhedsejers perspektiv er der alternative finansieringsselskaber, der fokuserer på dette rum, meget gode nyheder," siger Mark Palmer, analytiker hos Financial Services firmaet BTIG. "Nye forretningsmodeller som Udlånsklubben forsøger at finde disse huller i finansøkosystemet (det er) underserved, og det er bestemt en af ​​dem."

Udlånsklub er en pioner blandt peer-to-peer-markedspladser for låntagere og långivere, og skære traditionelle banker ud af finansieringsprocessen.

Flere valg

Aftalen kunne hjælpe amerikanske små virksomheder med mere økonomisk forbindelse med kinesiske leverandører, siger Henry Guo, administrerende direktør hos JG Capital. Selvom det ikke er et husstandsnavn i USA, er Alibaba-gruppen i Kina ligesom Amazon, eBay og PayPal alle rullet ind i en. Alibaba splittede globale optegnelser med sit 25 milliarder dollar første udbud i september.

Det store antal kinesiske leverandører gør Alibaba til verdens største handelsbaserede handelsbazaar. De handler i varer så varierede som knapper til skjorter, bulldozere til byggeri og en bred vifte af bizarre produkter som "barf bibs".

"Større amerikanske virksomheder har brugt Alibaba i årevis," siger Guo. "Denne aftale vil hjælpe små købmænd i USA mere aggressivt involveret i grænseoverskridende transaktioner med Kina."

Aftalen giver amerikanske virksomheder mulighed for at anvende "inden for fem minutter" for kreditlinjer fra en til seks måneder for indkøb af leverancer fra $ 5.000 til $ 300.000, ifølge en fælles erklæring fra virksomhederne. Månedlige renter ligger på mellem 0,5% og 2,4% afhængigt af lånets længde, købs- og kreditværdighedsbeløb, ifølge Alibaba. Køb er også genstand for et oprindelsesgebyr mellem 0,94% og 2,25% af det e-kredit line beløb, der vil blive tilføjet til købsprisen.

For eksempel er den bedste sats for seks måneders kredit et 1,3% oprindelsesgebyr og en 0,95% månedlig rente. Dette svarer til en samlet pris på $ 21.222 for en $ 300.000 linie afbetalt efter seks måneder. Ved højeste sats på 2,25% gebyr og 2,40% rentesats er den samlede omkostning $ 50.922, siger en Lending Club-talsmand.

Small business push

Udlånsklubben har gennemgået sine programmer for små virksomheder siden dets IPO hævede $ 1 mia. I forlængelse af Alibaba-meddelelsen startede Lending Club et pilotprogram med Google Inc. for at give Google små forretningsforbindelser lavrente toårige lån på op til $ 600.000. Lending Club har også samarbejdet med SCORE Foundation, en small business advocacy gruppe, at yde lån til sine medlemmer, og med US Women's Chamber of Commerce at yde kredit for kvinder ejede virksomheder.

"Vi mener, at LCs partnerskab med Alibaba, der kommer på hælene i meddelelsen om selskabets aftale med Google, giver endnu en demonstration af virksomhedens potentielle rækkevidde og vækstudsigter inden for det lille udlånsrum, skriver Palmer of BTIG i en forskningsnote. "Forud for annonceringen af ​​Google-aftalen havde småforetagender udlånt repræsenteret ca. 2% af LC's udlån af lån, da selskabets primære fokus fortsat er forbrugerudlån."

Traditionelle banker "er ikke lige så interesserede i udlån til små virksomheder, fordi det er så svært at vurdere deres kreditværdighed, fortæller Palmer Investmentmatome. "Small-business-ejere står over for en krævende proces i flere uger, der ofte involverer flere banker." Nye spillere som Lending Club "bringer avanceret teknologi og en veludviklet kreditmodel til en del af markedet, der ikke serveres" Palmer siger.

Udfyldelse af et kreditfejl

Småforretningslån har aldrig genvundet fra finanskrisen i 2008, ifølge en nylig undersøgt Harvard Business School-undersøgelse. Små virksomheder "beskæftiger halvdelen af ​​landets arbejdsstyrke i den private sektor - omkring 120 millioner mennesker … (og) har skabt cirka to tredjedele af de nye job i vores land," skriver forskerne Karen Gordon Mills og Brayden McCarthy i undersøgelsen. Alligevel, siden finanskrisen, fortsætter "små erhvervsudlån til at falde."

Peer-to-peer-udlånssider som udlånsklub og online-direkte udlånssider, såsom Fundation, træder ind for at udfylde tomrummet. "Selv om de er små i forhold til det traditionelle bankmarked, giver disse nye konkurrenter hurtig afvikling og online tilgængelighed for kunderne og bruger ofte data til at skabe mere præcise kreditscorealgoritmer", siger Harvard-forskerne i deres undersøgelse.

Men spørgsmålet er, om dette nye onlinerum vil blive reguleret. "Den nuværende online markedsplads for små virksomheder lån falder mellem revnerne af føderale regulatorer," Mills og McCarthy skrive. "Kritiske spørgsmål er: Hvem skal være regulator, og hvor meget gennemsigtighed skal der være?"

Hvordan låneklub fungerer

Udlånsklubben har stået fra over 6 mia. USD i lån siden oprettelsen i San Francisco i 2007, hvilket hjælper mere end 400.000 låntagere, ifølge virksomheden.

Virksomheden tilbyder forretningslån på op til $ 300.000 i et til fem år med rater mellem 5,9% og 29,9%. Der er også et engangsoprettelsesgebyr, der varierer fra 0,99% til 5,99% afhængigt af lånestørrelsen, lånets længde og kreditværdighed hos låntageren. Det sætter den gennemsnitlige årlige procentsats mellem 6,89% og 35,89%.

Godkendelse kan komme inden for fem minutter med midler deponeret i din bank inden for få dage, ifølge virksomheden. Der er ingen gebyrer eller sanktioner for tidlige tilbagebetalinger, så du kan til enhver tid betale lånet, hvis du vil reducere dine rentekostnader.