8 Værdifulde lektioner vi lærte om at investere i 2010 |

Det er på tide at forberede os til 2011.

Lad os først først se tilbage til erfaringerne i 2010.

Da S & P 500 klatrer til niveauer, der ikke er set siden september 2008, er det nemt at glemme den massive usikkerhed, som konfronterede investorer i begyndelsen af ​​dette år. Med så mange modstridende tendenser og forskellige prognoser var det let at blive lammet - bange for at lave det forkerte skridt. Det er unødvendigt at sige, at i 2010 lærte jeg værdien af ​​at have en plan og stole på den for at modvirke de kræfter, der investerer inerti.

Jeremy Grantham, investeringschef for global investeringschef GMO, er en af ​​mine mest populære investorer og økonomiske kommentatorer. Han skrev følgende i et nyhedsbrev med titlen "Reinvesting When Terrified", tilbage i marts 2009, da S & P 500 faldt under 700:

"… en simpel klar kampplan - selvom den kommer direkte fra din mave - vilje være langt bedre i en meltdown end ingen overhovedet. Perversely søger optimitet er en snare og vildfarelse, det vil kun tjene til at øge din lammelse. Investorer skal reagere på hurtigt faldende priser, for begivenheder kan ændre sig hurtigt. "

Jeg trykte ud det råd, tapede det i notebook'en, jeg bærer rundt med mig og ser på det, når min mave er i knuder.

Hvilket bringer mig til en anden lektion, jeg lærte i 2010: Find de bedste og klareste finansielle sind før vade ind i de dybe vand at investere. Det er en verden, der stort set er befolket med hajer.

Heldigvis for os her på InvestingAnswers, bruger vores publikationsfamilie, herunder StreetAuthority.com, TopStockAnalysts.com og SmallStocks.com, ekspertisen hos nogle af de landets mest gennemtænkte og erfarne økonomiske talenter. Jeg kan bare gå ned i hallen (eller sende en mail) for at spørge vores forfattere, hvad de lærte i 2010, og vigtigere, hvordan de håber at anvende det i 2011.

Her er hvad de fortalte mig:

Andy Obermueller - Chief Investment Strategist, Game-Changing Stocks

Her er det, jeg lærte i år: "Det er økonomien, dum."

Markedet vil ikke lade sig løbe uanset hvor godt det er indtjening udseende eller hvor optimistisk gaden kan være, når så mange mennesker forbliver ude af arbejde. Usikkerhed over skattelovgivningen og sundhedsvæsenet har ikke hjulpet. Men det er en ting for markedet at sputter eller stall, det er en anden ting udelukkende for sådanne forhold at holde de bedste virksomheder nede. Så mens S & P 500 ikke sprængte nogen nederdel, var der masser af store vindere i 2010 på trods af det hårde erhvervsklima. Avancerede teknologier og produkter vil altid skabe værdi, og selskabernes aktionærer vil blive rigtig belønnet.

Så for at sætte det sammen: De fleste blåspåner vil altid spejle markedet, men spilleskiftende virksomheder vil altid stille kurven.

Nathan Slaughter - Chief Investment Strategist, Markedsrådgiver

Jeg har lært, at nu, måske mere end nogensinde, er investeringer og politik forbundet med hoften. Jeg har fortalt læserne af min nyhedsbrev om, hvordan banker og mæglervirksomheder er blevet rystet ved at gennemføre lovgivningsmæssige overgreb, hvordan landmarksreformen dramatisk vippede sundhedsplejen og hvordan Federal Reserve's kvantitative lette politik har kunstigt boostet obligationer, svækket dollaren og sendte råvarepriserne stigende. [InvestingAnswers Feature: En primer om kvantitativ udjævning - hvad er det og vil det spare økonomien?

] Da vi går ind i 2011, Markederne vil blive formet af regeringen: Vil der være yderligere lånegarantier for udvikling af atomkraft? Er dunkel og handel klima lovgivningen død? Kunne en håndfuld udtaltede ledere udkæmpe en handelskrig med Kina? Er vi ved at bruge infrastruktur?

Hvis du vil have en kant over mængden, skal du være opmærksom på, hvad der foregår i Washington og træffe uddannede beslutninger om, hvordan disse og andre omstridte debatter vil spille ud.

David Sterman - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Vi står fast med al den intelligens, vi nogensinde har. Men vi kan beholde akkumulerende visdom.

# - ad_banner_2- # Her er to ting, jeg lærte at investere i år:

1) USA er ikke længere verdens økonomiske center. Og på trods af utallige frygt, er det faktisk en god ting.

Det er i det forløbne år blevet mere og mere klart, at vækstøkonomier som Brasilien, Kina og Indien kan trives, selvom Europa og USA går ned. Med deres hurtigt stigende middelklasser ser disse økonomier sammen med andre dynamiske steder som Tyrkiet og Colombia sig til at forbruge flere og flere færdige varer. Og færdige varer er stadig en reel styrke for den amerikanske økonomi. Endelig kan vi endelig sige, at amerikanske eksportører har en lys fremtid.

2) Cash er konge. Virksomheder genererer meget høje overskud, hvilket fører til opfedte balancer. Alle de kontanter vil fortsætte mod tilbagekøb, udbytte og opkøb og vil skabe et rigtigt gulv for aktiemarkedet i et stykke tid at komme, da aktieforretninger bliver mødt med pengestyrkende indsatser.

[Klik her for at lære hvorfor David mener, at Discounted Cash Flow er den bedste værdi-værdi for hurtigt voksende virksomheder.]

Tom Hutchinson - InvestingAnswers / StreetAuthority Staff Writer

Det bliver klart for mig i 2010, at nye markeder er her for at blive. Før i år forstod jeg, at Kina, Indien, Brasilien og andre vækstmarkeder i mange år havde været verdens hurtigst voksende regioner og skulle fortsætte med at vokse i fremtiden. Jeg vidste også, at disse markeder var steget i relativ høj grad, da udviklede økonomier blev såret af finanskrisen.

Men kun i år forstod jeg fuldt ud, at det globale landskab var permanent ændret. For eksempel skrev jeg, at blandt alle overskrifterne om

Ford's (NYSE: F)

stjernernes ydeevne og

General Motors '(NYSE: GM) genopblussen, ignorerede de fleste investorer Tata Motors (NYSE: TTM) , Indiens nye auto kraftværk. Emerging Markets vil spille en meget større rolle end nogensinde før i den globale økonomi fra dette punkt fremad. Kina er blevet så centralt som USA til enhver diskussion, der involverer den globale økonomi. G-7-nationerne (et globalt økonomisk topmøde i udviklede lande) har nu givet plads til G20-landene, som omfatter nye markeder. Ryan Fuhrmann - InvestingAnswers / StreetAuthority Bidragyder Jeg kan ikke sige Jeg har haft større åbenbaringer i år, men jeg er også overbevist om, at det er meget vigtigt at have en investeringsstrategi og holde fast ved det.

For eksempel holdt jeg mig tæt på de flygtige perioder i 2008 og gennem 2009, men indså, at de fleste af de stillinger, jeg endte med at sælge, ligger på eller over de niveauer, jeg solgte dem i under nedgangen. Hvad dette fortæller mig er, at "buy-and-hold" -investeringer er langt fra døde, og det, der forbliver roligt under volatile perioder på markedet, kan være det bedste handlingsforløb. Det samme går sandsynligvis for andre strategier, det være sig momentuminvestering, udbytteindtægt eller andre tilgange.

Tom Taulli - InvestingAnswers / StreetAuthority Bidragyder

Min lektion i år er, at elektronisk handel endelig har ramt kritisk masse. Det har taget flere årtier, men det ser ud til at være endelig forankret. Når man ser handelsfolk på et børs gulv, ser aktiviteten ud som en tilbagesendelse til en anden alder.

[Klik her for at se de 6 kommissionærer, der gør vores skære.]

Men med teknologi vil der sandsynligvis komme mere volatilitet. Selvfølgelig var det slående eksempel i år "flash crash". Mens udvekslingerne sandsynligvis vil foretage nogle tilpasninger og reguleændringer, er det stadig, at computere laver mange og mange økonomiske beslutninger. Der er virkelig ingen vende tilbage.

Dette kan faktisk være godt for investorer med et langsigtet perspektiv. Når en god bestand falder uventet - og i vid udstrækning - det giver et godt indgangspunkt for at opbygge en solid position i et godt selskab.

Hans Wagner - InvestingAnswers / StreetAuthority Bidragyder

Mens jeg formodede dette, fortsatte de fleste analytikere at bevise, at de normalt er forkerte. For eksempel var prognoser for salg af

Apples (Nasdaq: AAPL)

iPad varieret fra 1,1 millioner (Oppenheimer) til 2,9 millioner (Barclay's Bank). Nu ser det ud til, at Apple vil sælge 8,5 millioner iPads i 2010.

Det hele viser, at hvis du ikke gør dine lektier, har du ringe chance for at vinde som investor. Uden forståelse for økonomi, grundlæggende analyse og endda en smule teknisk analyse, er en investor væddemål mod huset. Brug lidt tid på at udnytte værdifulde og gratis ressourcer som vores InvestingAnswers.com website for at få den viden, der er nødvendig for at placere oddsene på din side.