Personlige lån koster $ 446 Mindre end payday lån

Bank - brug af penge (engelsk praksis) | Mark Kulek - ESL

Indholdsfortegnelse:

Alternative långivere
Nøglefund
Payday lån sammenlignet med personlige lån
Payday lån alternativer
Embed dette på dit eget websted:

Payday långivere synes at være overalt, lovende låntagere hurtig kontanter til et gebyr. Mens gebyrerne tilsyneladende er små på omkring $ 10 til $ 30 for hver $ 100 lånte, kan omkostningerne tilføje op, når låntagere ruller over lån fra en betalingsperiode til den næste, hvilket resulterer i en effektiv rente på 200%, 300% eller mere. Og desværre vælger fire ud af fem payday låntagere deres lån, ifølge Consumer Financial Protection Bureau.

Payday långivere og bil titel långivere målrette ofte låntagere med dårlig eller ikke-eksisterende kredit, der har begrænsede lånemuligheder. Der er dog et stigende antal muligheder for låntagere med dårlig kredit.

Alternative långivere

For at fremvise nogle muligheder sammenlignede Investmentmatome payday lånesatser med de af alternative långivere i hele USA. Vi så på $ 300 lån, der varede fem måneder, hvilket simulerer oplevelsen af en typisk payday loan låner, ifølge Pew Charitable Trusts.

Undersøgelsen fra Pew fandt, at låntagere i gennemsnit ville betale 459 dollars i gebyrer for et betalingsdaglån på 300 dollars, der blev holdt i fem måneder, mens folk, der låner fra fællesskabsbanker og kreditforeninger, typisk vil betale omkring 13 dollar i gebyrer for et lån på $ 300.

Den gennemsnitlige pris for et fem måneders lån på $ 300 varierede fra $ 172 i Colorado, hvor sådanne lån stramt reguleres til $ 701 i Texas, hvor långivere i gennemsnit opkrævede en årlig procentsats på 454%. Gebyrer for payday lån varierer meget fra stat til stat på grund af forskellige regler. Men et $ 300 personlige lån fra en lille bank eller kreditforening koster i gennemsnit $ 446 mindre end et payday lån.

Vores undersøgelse viste, at låntagere med dårlig eller ingen kredit historie kunne få sammenlignelige lån til langt mindre - selv uden gebyrer eller interesse i nogle tilfælde. Det var overraskende, at Investmentmatome også fandt, at låntagere med god kredit kunne låne mere langt lavere end låntagere med dårlig kredit.

Læs denne historie for at få oplysninger om at undgå payday lån og at lære om andre muligheder for at låne penge.

Nøglefund

Låntagere betaler $ 446 mere for et payday lån end for et lån fra en lille bank eller kreditforening. I gennemsnit betaler payday lån låntagere $ 459 i gebyrer for et $ 300 fem-måneders lån. Mange små banker og kreditforeninger tilbyder mindre eller kreditopbygningslån til meget lavere priser, normalt ca. 18% i april. For et lån på $ 300 på et månedligt lån på 18%, ville en låntager betale 13,63 dollar.

Selv den dyreste alternativ långiver er langt billigere end det typiske payday lån. LendUp, et online alternativ til payday långivere, tilbyder lån til forskellige priser og mål låntagere med dårlig eller ingen kredit historie. Guldmedlemmer kan låne penge på et 145% APR, ifølge selskabets hjemmeside. Andre långivere tilbyder muligheder, hvis du har dårlig kredit.

Nogle låntagere med dårlige eller ikke-eksisterende kreditscorer kan låne $ 300 gratis. SimpleFi er en kredit score-blind organisation, der hjælper folk med at løse deres økonomiske problemer. Tjenesten tilbydes i nogle stater til lærere, militært personale, første respondenter og ansatte i deltagende virksomheder. En mulighed er en 0% rente $ 300 lån, som låntagere kan tilbagebetale i halvårlig afdrag.

Den gennemsnitlige payday låntager betaler fire gange mere for en $ 300 lån, end en låntager med fremragende kredit ville betale for et $ 1000 lån. Lending Club, en online peer-to-peer långiver, tilbyder et $ 1000, treårigt lån til $ 108,29 i rentebetalinger. Det sammenligner med de gennemsnitlige $ 459 i gebyrer payday långivere opkræve for et $ 300 lån over fem måneder.

Payday lån sammenlignet med personlige lån

Stat	Udbetaling af lånedag	Gennemsnitlig lønudlån APR	LendUp omkostninger ($ 300 lån i 5 måneder)	Lendup APR	Kreditforening eller små banklånsudgifter ($ 300 lån i 5 måneder)	Kreditforening eller lille banklån APR	SimpleFi kostpris ($ 300 lån i 3 måneder, med halvårlig betaling)	SimpleFi lån APR	Udlånsklub ($ 1.000 lån i 3 år)	Udlånsklub APR
Alabama	$525	461%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Alaska	$500	435%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Californien	$450	411%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Colorado	$172	129%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Delaware	$315	517%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Florida	$345	304%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Hawaii	$529	461%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Idaho	$668	582%	$178.77	145%	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig
Illinois	$465	330%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Indiana	$440	382%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Iowa	$390	339%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Kansas	$450	391%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig
Kentucky	$536	469%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Louisiana	$467	435%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Maine	$250	217%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig
Michigan	$425	369%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Minnesota	$288	252%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Mississippi	$330	287%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Missouri	$563	455%	$178.77	145%	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Nebraska	$530	461%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig
Nevada	$596	521%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Ny mexico	$470	337%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
North Dakota	$610	530%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig
Ohio	$680	591%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Oklahoma	$450	391%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Oregon	$177	156%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Rhode Island	$300	261%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
South Carolina	$450	391%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
South Dakota	$660	574%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Tennessee	$490	426%	$178.77	145%	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Texas	$701	454%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Utah	$627	474%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Virginia	$370	305%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Washington	$360	192%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$13.63	18%	Ikke tilgængelig	Ikke tilgængelig	$108.29	6.8%
Wisconsin	$660	574%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%
Wyoming	$300	261%	$178.77	145%	$13.63	18%	$0	0%	$108.29	6.8%

Bemærk: Nogle stater er ikke opført, fordi butikslønsfristen er tilgængelig i 36 stater.

Payday lån alternativer

Payday lån satser og gebyrer. For gennemsnitlige payday lån satser og gebyrer, brugte vi data fra Pew Charitable Trusts. Undersøgelsen analyserede $ 300 lån, der varede fem måneder for de 36 stater, hvor payday lån er lovlige.

Udlånsklubsatser og gebyrer.Lending Club er en online peer-to-peer långiver. For vores undersøgelse har vi beregnet omkostningerne ved et lån på $ 1.000 i 36 måneder med en 6,8% APR, den bedste sats til rådighed for låntagere.

Credit union og community bank satser og gebyrer.Mange fællesskabsbanker og kreditforeninger tilbyder udbetalingsdag lån alternativer såsom små dollar lån eller kredit-lån. Den faktiske sats låntagere betaler varierer fra bank til bank, men for vores undersøgelse antog vi en 18% rentesats, det mest almindelige niveau i et pilotprogram for små dollar lån fra Federal Deposit Insurance Corp.

SimpleFi priser og gebyrer. SimpleFi er en kredit score-blind organisation, der hjælper medarbejdere med deres personlige økonomiske problemer. Organisationen tilbyder kredit rådgivning samt lån. Ud over lavrente "Debt Clearing Loans" tilbyder SimpleFi rentefrie "Quick Assist Loans." I øjeblikket er SimpleFi lån tilgængelige i nogle stater og kun til lærere, første respondenter, militært personale og medarbejdere fra de deltagende virksomheder.

LendUp satser og gebyrer. LendUp er et online alternativ til payday långivere. Lånet sænkes, da låntagere betaler deres gæld. Til vores undersøgelse baserede vi vores beregninger på en 145% APR, den pris, der var til rådighed for LendUps guldmedlemmer, ifølge selskabets hjemmeside. Vi valgte guldniveauet, fordi indlånslåntagere får lov til at låne kun 250 dollar. LendUp er tilgængelig i udvalgte stater, og den nøjagtige APR og gebyrer kan variere fra sted til sted. LendUp tillader ikke overdragelse på lån, så vores estimater er baseret på fem på hinanden følgende 30-dages lån.