Investeringsgebyrer kunne forlade dig gammel og brudt

Du vil spare så meget som muligt for pensionering. Finanstilsynet ønsker at tjene så mange penge fra dig som muligt.

Denne konflikt kan føre til, at din økonomiske pro foreslår en omkostningseffektiv investering, selv når lignende lave omkostninger er tilgængelige.

Forskellene i gebyrer - ofte fraktioner af en procent - kan lyde minuscule. Over tid kan højere gebyrer imidlertid dramatisk reducere investors pensionsbesparelser, ifølge Securities and Exchange Commission og andre vagthunde, og øge chancerne for, at sparerne vil løbe tør for sent i livet.

Her er et eksempel fra Big Picture-appen, som hjælper finansielle rådgivere med at prøve investeringsstrategier for pensionsordninger med historiske markedsresultater og inflation.

Antag, at du har en portefølje, der er ligeligt fordelt mellem aktier og obligationer med det formål at opretholde en 30-årig pensionering. Du planlægger at hæve 4% det første år og øge denne tilbagetrækning af inflationen hvert år. Denne "4% -regel" anvendes i vid udstrækning i finansiel planlægning for at minimere chancerne for, at sparere vil løbe tør for penge ved pensionering.

Du betaler gebyrer for hvert trin. Gensidige gebyrer opkræver gebyrer. Mæglere, der køber aktier og obligationer på dine vegne, opkræver gebyrer. Finansielle rådgivere opkræver gebyrer. Disse omkostninger kan dramatisk påvirke dine odds for succes.

Vil du have nok penge?

Baseret på Big Pictures data er chancerne for at du løber tør for penge i pensionering:

• 9%, hvis de årlige omkostninger ved dine investeringer er 0,5%
• 17% hvis din pris er 1%
• 29% hvis din pris er 2%
• 50% hvis din pris er 2,5%

"Høje gebyrer kan reducere sikre udgifter i pensionering med hundredvis af dollars om måneden for den gennemsnitlige pensionist, tage år ud af en porteføljes liv eller forlade pensionister med meget mindre i arv kapital," siger Ryan McLean, grundlægger af Los Altos, Californien-baserede investeringer Illustreret, som skabte Big Picture-appen. "Jeg tror ikke, at investorerne er blevet tilstrækkeligt informeret om disse virkninger."

Finansielle rådgivere forstår risikoen for høje gebyrer - eller de burde. Men det kan ikke være i deres bedste interesse at uddanne klienter, hvis rådgivere tjener flere penge på at skubbe investeringer i høj omkostning.

3 påmindelser, som du investerer

Pensionister skal overveje sig selv når det kommer til at beskytte deres æg. Her er hvad man skal huske på:

• Der er ikke noget som en "uden omkostninger" investering. Investorer betaler altid noget, enten som en direkte omkostning som et årligt omkostningsforhold eller en indirekte omkostning som et reduceret afkast. Faste og indekserede livrenter er for eksempel ofte belagt som ikke-investerede investeringer, men forsikringsselskabet betaler typisk investor mindre end hvad kontoen tjener.
• Billigere investeringer har en tendens til at overstige de højere omkostninger. Decennier af forskning har vist, at lavere omkostningsfonde tilbyder over gennemsnittet afkast, mens højere omkostninger har tendens til at spore markedsgennemsnit. Når det drejer sig om omkostninger, er det, der betragtes som "lavt" eller "højt", forskelligt af investeringen. For eksempel kostede fonde i gennemsnit 0,61%, ifølge Morningstar. Variable livrenter, der er forsikringskontrakter med investeringer svarende til dem i fonde, kostede i gennemsnit 2,24%.
• Investeringsstyring behøver ikke at koste meget. Digitale investeringsselskaber eller robo-rådgivere tilbyder computeriseret investeringsstyring til en samlet pris på ca. 0,5% af din portefølje. Dette omfatter et investeringsforvaltningsgebyr plus omkostningerne til de underliggende børsnoterede fonde. Nogle robo-rådgivere, herunder Betterment og Vanguard Personal Advisor Services, tilbyder adgang til finansielle rådgivere til et lidt højere gebyr.

Derimod opkræver menneskelige rådgivere i gennemsnit 1% for de første 1 million dollar, de forvalter, ud over eventuelle underliggende investeringsomkostninger. Et gebyr på 1% kan være berettiget, hvis den finansielle rådgiver tilbyder andre tjenester, såsom omfattende finansiel planlægning, eller holder en investor fra at flygte markedet i panik. Hvis du bruger en finansiel planlægger, skal du sørge for at han eller hun følger fiduciærstandarden for at sætte dine interesser først.

I sidste ende er du den, der skal leve på, hvad der er tilbage, efter at alle gebyrer er betalt. Det er et godt incitament til at holde et låg på dem.

Denne artikel er skrevet af Investmentmatome og blev oprindeligt udgivet af The Associated Press.