Freedom Debt Relief: 2018 Debt Settlement Review

Freedom Debt Relief er den største leverandør af gældsafviklingstjenester i landet, der har afviklet mere end $ 8 mia. I gæld for mere end 450.000 kunder siden lanceringen i 2002. Virksomheden forhandler med kreditorer på dine vegne for at reducere mængden af ​​usikrede gæld du skylder.

Skuldafvikling, uanset om du arbejder med Freedom Debt Relief eller en af ​​sine konkurrenter, arbejder ikke for alle og bør kun betragtes som en sidste udvej af de fleste mennesker, der kæmper med gæld. Tjenesten er dyrt, det kan ødelægge din kredit, og løftet om at løse gæld for betydeligt mindre end du skylder er ikke garanteret.

Her er hvad du behøver at vide om Freedom Debt Relief. Vi tilbyder også alternativer til gældsafvikling, du kan overveje.

Freedom Debt Relief et overblik

Hvordan Freedom Debt Relief fungerer

Hvad skal man vide om Freedom Debt Relief

Risici for gældsafvikling

Skuldafvikling vs andre muligheder

Freedom Debt Relief et overblik

Mindste gæld kræves	$7,500
Typisk gæld	$25,000+
Gebyrer	18% til 25% af indskrevet gæld
Tidsramme	To til fem år
Gennemsnitlig tidsramme	Tre år, 10 måneder
Besparelsesoverslag	20% til 35% efter gebyrer

Hvordan Freedom Debt Relief fungerer

Hvordan man kvalificerer sig: Frihed fungerer sammen med kunder, der kæmper med høj gæld fra kreditkort, medicinske regninger, personlige lån, private studielån og andre former for usikret gæld. Du skal have en mindste total gældsbalance på $ 7.500 for at kvalificere, og selskabet anbefaler at tilmelde ethvert kreditkort, der har en balance på $ 500 eller mere.

Ligesom andre gældslettelsesselskaber kan Freedom ikke hjælpe kunder med gæld, der indebærer sikkerhedsstillelse, såsom et realkreditlån eller billån eller med gæld fra føderale studielån.

En typisk ny kunde har mere end $ 25.000 i usikret gæld på tværs af otte kreditkonti, når de tilmelder sig frihed, siger Sean Fox, firmaets medformand. Antallet af usikrede gæld varierer fra $ 7.500 til over $ 100.000, hvor nogle kunder har 20 eller flere kreditkonti, siger Fox.

Freedom Debt Relief er i øjeblikket utilgængelig for låntagere i Connecticut, Georgia, Hawaii, Illinois, Kansas, Maine, Mississippi, New Hampshire, New Jersey, North Dakota, Oregon, Rhode Island, South Carolina, Vermont, Washington, West Virginia og Wyoming.

Gældsprocessen: Processen på Freedom er typisk for de fleste gældsafviklingsselskaber. Når du har tilmeldt dig, stopper du med at foretage betalinger til dine kreditorer; I stedet åbner du en separat opsparingskonto, som du ejer og kontrollerer og indbetaler månedlige betalinger til denne konto. Frihed arbejder sammen med klienter for at bestemme det beløb, der skal deponeres hver måned i den dedikerede opsparingskonto. Beløbet er baseret på din evne til at betale og mængden af ​​den samlede indskrevne gæld, ifølge virksomheden.

Ved ophør af betalinger til kreditorer betyder du, at du bliver kriminel i regnskabet, påløber forsinkede gebyrer og renteafgifter, og din kredit score vil falde.

Når kontoen akkumulerer nok penge, begynder virksomheden at forhandle med individuelle kreditorer på dine vegne for at få dem til at acceptere mindre end det beløb, du skylder. Ideen er, at efter måneder af manglende betaling vil kreditor være motiveret til at tage den laveste sum i stedet for at risikere at få ingenting overhovedet.

Hvis en kreditor accepterer det lavere udbetalingsbeløb, betaler du kreditor, enten et engangsbeløb eller i trancher, fra din opsparingskonto. Du betaler også et gebyr til Freedom Debt Relief for sin service.

Koste: Med lov kan Freedom ikke opkræve forudbetaling; snarere indsamler det et gebyr efter hver gæld er afviklet. Gebyret er baseret på mængden af ​​den indskrevne gæld og varierer fra 18% til 25%. Gebyrer kan variere afhængigt af den tilstand, du bor i, ifølge virksomheden.

En kunde, der afvikler en $ 5.000 kreditkortbalance for $ 3.000, for eksempel, ville betale mellem $ 900 og $ 1.250 til Freedom for sin service.

Der er også et engangsgebyr på $ 9,95 for at oprette den specielle konto og et månedligt gebyr på $ 9,95, der dækker kontoservice, siger Fox.

Tidsramme: De fleste kunder modtager deres første afregning inden for seks måneder efter tilmelding, men det kan tage længere tid afhængigt af, hvor meget du sparer hver måned, antallet af konti, der er indskrevet i programmet, og det beløb, der skylder på hver konto. Frihed siger, at kunder, der forpligter sig til månedlige betalinger på deres tidspunkter i deres opsparingskonti, løser alle deres gæld indenfor to til fem år.

Tilbage til toppen

Hvad skal man vide om Freedom Debt Relief

Retssag: Frihed fremmer sit team af gældsfagfolk, der styrer kunderne gennem gældsprocessen og forhandler med kreditorer på deres vegne. I 2017 blev selskabet imidlertid sagsøgt af Consumer Financial Protection Bureau, der hævdede, at selskabet pålagde folk uden at afregne deres gæld som lovet, fik dem til at forhandle deres egne bosættelser og vildlede forbrugerne om sine gebyrer.

CFPB påstod Freedom fortalte forbrugerne, at det ville forhandle alle deres gæld, selvom det vidste, at det ikke kunne forhandle med kreditorer, der har en politik mod sådanne forhandlinger, som Chase, American Express og Discover, ifølge retssagen. Et andet krav hævdede, at gebyrer blev pålagt kunder, der forsøgte at forhandle direkte med kreditorer.

Frihed nægtede afgifterne i en erklæring: "Den overordnede påstand om, at vi ikke kan og ikke afregner kundekonti hos centrale kreditorer, er simpelthen ikke sandt."

Kundeklager: Mens Freedom har en A + -kvalitet hos Better Business Bureau, modtog den også mere end 300 kundeklager fra 2015 til 2017, herunder klager over problemer med sin service og problemer med fakturering og indsamling. En konkurrent, National Debt Relief, havde omkring 50 klager i den tidsramme.

Tilbage til toppen

Risici for gældsafvikling

Investmentmatome mener, at gældsafvikling bør være en sidste udvej for dem, der er kriminelle eller kæmper for at foretage minimumsbetalinger på usikrede gæld. Risici og ulemper forbundet med gældsafvikling omfatter:

Det gør ondt i din kredit: Da du er forpligtet til at stoppe med at foretage betalinger på udestående gældsforpligtelser for at indgive et gældsafviklingsprogram, vil forsinkede betalinger blive vist på dine kreditrapporter, og dine kreditscores vil tage et stort hit, der potentielt kan påvirke fremtidige ansøgninger om kredit og lige beskæftigelse. Konti, der er kriminelle og afskrevne af långivere, forbliver på dine kreditrapporter i syv år.

Succes er ikke garanteret: At løse al din gæld lykkes delvist, fordi nogle kreditorer ikke forhandler med gældsforretninger. Nogle kreditorer forhandler ikke med gældsafregningsfirmaer og kan sælge gælden til et tredjepartsopsamlingsagentur eller gældskøber i stedet. Frihed siger, at det handler om tredjemand og kan trække sine kunder til at afregne direkte med kreditorerne.

Ifølge en rapport fra Center for Ansvarlig Udlån skal forbrugerne fortsætte med et gældsafviklingsprogram, der længe er tilstrækkeligt og afregne mindst to tredjedele af alle fordringer til gavn. Frihedskunderne kræver i gennemsnit tre år og 10 måneder til at gennemføre programmet.

Renter og gebyrer ophobes: I løbet af den periode, hvor du er indskrevet i et gældsafviklingsprogram, vil du tilfalde yderligere renter og sene gebyrer på din gæld. Forhandlinger begynder typisk ikke, før du har sparet nok til at stille et rimeligt tilbud til kreditorer, hvilket kan tage flere måneder. Hvis du undlader at blive på programmet, længe nok til at fuldføre det, eller hvis Freedom undlader at forhandle en løsning, vil du blive fast med den højere balance.

Du kan stadig høre fra indsamlere: Fordi du holder op med at betale dine konti, kan du modtage aggressive indsamlingsforsøg eller endog retssager fra dine kreditorer. Frihed siger, at det opfordrer kunderne til at lede alle kreditorkommunikation til virksomheden.

Tilgiven gæld kan beskattes: Fordi IRS anser forgiven gæld som skattepligtig indkomst, er det muligt, at du skylder afgifter på den mængde gæld du ikke længere skulle betale efter afregning. Nogle kreditorer vil sende en annullering af gældsformular 1099-C. En undtagelse er, hvis du er insolvent (har flere forpligtelser end aktiver) på det tidspunkt, du afregner gæld med dine kreditorer.

Taler med en skat professionel eller advokat for yderligere vejledning anbefales.

Tilbage til toppen

Freedom Debt Relief vs andre muligheder

Overvej gældsafvikling først, når du har opbrugt alle andre muligheder, herunder:

Gældshåndteringsplan: Dette er en bedre mulighed for en person, der har en stabil indkomst til at tilbagebetale kreditkort gæld inden for tre til fem år. Du betaler et nonprofit kreditrådgivningskontor for at konsolidere din gæld til en månedlig betaling med nedsat rente.

Sammenlign gældsforvaltning og gældsafvikling

Gældskonsolidering: Med denne mulighed overfører du flere gæld til en ny gæld, via et balanceoverførselskort, et gældskonsolideringslån, boliglån eller 401 (k) lån. Den nye gæld skal have en lavere rente end din gamle gæld, hvilket kan hjælpe dig med at betale din gæld hurtigere.

Sammenlign gældskonsolidering og gældsafvikling

Konkurs: I nogle tilfælde kan konkurs være en bedre mulighed end gældsafvikling. Mens det er dyrt og midlertidigt vil ødelægge din kredit, vil du løse din gæld under beskyttelse fra en føderal domstol, og det vil slette de fleste gæld i tre til seks måneder. Hvis du er skyldig i gæld, vil det stoppe opkald fra samlere og retssager mod dig.

Sammenlign konkurs vs andre muligheder

DIY gældsafvikling: Du kan hente telefonen, ringe til dine kreditorer og forhandle med dem selv. Som med at bruge et gældsafviklingsselskab, er succes ikke garanteret, men det kan spare tid og penge.

Læs vores guide til DIY gældsafvikling

Tilbage til toppen