Sidder ned med professor Thorne - ung voksen gæld: det er en træk

Vi nørder er forpligtet til finansiel læsefærdighed og uddannelse, og unge voksne er historisk lidt skakfulde over de personlige finanser - som vi har set, de er knædybte i kreditkortgæld. Men nu kan vi ved hjælp af en sagkyndig kaste lys over, hvordan unge kan kvadre deres økonomi. Vi talte med Deborah Thorne, lektor og Wagner Undervisning Professor ved Institut for Sociologi og Antropologi ved Ohio University. Professor Thorne er ekspert i stratificering og ulighed, negativ rigdom (gæld) og forbrugerkonkurrencen, og hun var projektdirektør for forbrugerkonkurrencen ved Harvard Universitet fra 2001 til 2002.

Problemet

Enkelt sagt er unge voksne stort set dybt i gæld. Som vi fandt ud af at tale med professor Dunn tidligere, er kreditkortgælden stadig højere blandt unge voksne, hvoraf mange forventes aldrig at betale det og til sidst ende med at blive konkurs. Selv om kreditkort gæld påvirker alle, college-uddannede eller nej, de der går videre til videregående uddannelse ofte står over for studielån gæld også. På en stor måde. Ifølge en nylig rapport fra Consumer Financial Protection Bureau udgjorde studielånet gæld fra både statslige og private lån over $ 1 billioner. Disse lån stilles til rådighed med denne generelle ide i tankerne: "Vi giver dig pengene til at gå i skole, du graduerer og får et godt stykke arbejde med en god løn, du betaler os tilbage i 5, 10, 20 år med en vis interesse og alle er glade."

Problemet er, at kandidater ikke får de job, eller lønningerne, der vil gøre det muligt at betale deres lån. Unge voksne, der går på college, er næsten tvunget til at påtage sig gæld, men mangler midlerne til at betale det i en rimelig tidsramme eller slet ikke. Derfor kan tilbagebetaling af disse lån tage årtier. Deres økonomiske situationer kan blive vanskelige til det punkt, at de vender sig til high interest kreditkort eller endog forbruger konkurs (selvom studielån gæld ikke kan afskrives i konkurs). Ifølge Thorne fortsætter mange långivere til trods for disse finansielle risici fortsat at yde lån, der synes at være som "subprime", svarende til dem, der spurgte boligkrisen. "Private långivere giver lån, ofte meget store lån, til personer, der ikke har job," siger Thorne. Det er klart, at disse potentielle studerende ikke forventes at have et job, når de modtager studielånet, men nu ser det ud som om de ikke bør forventes at have deres tidligere forventede løn efter eksamen. "Hvis du var en långiver, ville du låne nogen $ 10.000 eller $ 20.000 eller mere, hvis de ikke havde et job? Alvorligt, hvem ville gøre det? Den eneste grund til, at dette fortsat sker, er at studielån garanteres af regeringen, og de kan ikke afskrives i konkurs - så de er en meget sikker investering for långivere."

Udover studielån

Ligesom studielån bemærker Thorne, at kreditkortselskaber fortsat er ivrige efter at udstede kort til disse unge voksne også. Du vil kunne se dette over hele landet i efteråret, hvor bankerne vil have tabeller oprettet på college-orientering, der tilbyder kreditkort til indkommende studerende: "Mange mennesker, der indgiver konkurs og misligholdt deres kreditkortgæld, har forud for arkivering tilbagebetalt hovedstol. Og nogle gange, på grund af renter og gebyrer, har de tilbagebetalt denne rektor flere gange. Som sådan, uanset konkurser og misligholdelser, er kreditkort stadig meget rentable for långivere. "De mange unge, der er dybt i gæld med forfærdelig kredit eller i konkurs ender med yderligere vanskeligheder, og konsekvenserne er ikke begrænset til bare dem. Disse personer har problemer med at få lån, købe huse, købe biler og sørge for familier. Disse barrierer skaber endnu en unødvendig træk på landets økonomi. Konkurs er især blevet en utrolig barriere for at få et lån i fremtiden, og endda nægter nogle mennesker fra beskæftigelse. Thorne og Porters artikel og forskning fra 2006 viste, at ca. en tredjedel af debitorerne rapporterede at være så dårligt eller økonomisk værre et år efter konkursen end den dag de indgav. Dette er faktisk et deprimerende fund, da det er meningen at konkurs er din nedadgående spiral og giver noget opadgående mobilitet. Denne mangel på købekraft er ikke kun hård på dem personligt, men det bremser økonomisk opsving for hele landet. Siger Thorne, "når folk drukner i gæld, det være sig lån til studerende lån eller kreditkort gæld, det hæmmer de personlige udgifter, der ville hjælpe med at få vores nationale økonomi igen."

Hvad skal man gøre

At reducere arbejdsløsheden vil helt sikkert hjælpe situationen, men det ville ikke løse alle de problemer, unge voksne rammes af. Mange ansigter underbeskæftigelse og derved tjener mindre og ikke kan betale deres studielån som forventet. Thorne anekdotisk bemærker, at nogle af hendes elever selv ville foreslå, at de ikke ville overveje at gifte alle med $ 20.000 + i studielån: "De er bare for meget af en risiko." En potentiel løsning gør studielån billigere og for stater at igen investere i videregående uddannelse.Studielån gæld ser ud til at være den komplementerende faktor i unge voksne, der tager kreditkort gæld og misligholdelse på betalinger, så afhjælpende dette problem vil sandsynligvis have positive virkninger for ung voksen gæld og økonomisk mobilitet. CFPB's nationale rapport vil forhåbentlig rette opmærksom på dette behov, men hvem skal sige, hvornår nøjagtigheden vil komme. Selv om denne reform kommer snart, er det måske ikke nok at spare landet og fremtidige generationer lidt mere smerte. Ifølge Thorne, "Disse personer, der ofte tilbagebetaler deres egne studielån godt ind i deres 40'ere eller endda deres 50'erne, er de samme mennesker, som bør spare på deres børnehøjskoleundervisning. Men de kan ikke begge indkomsten er ikke tilstrækkelig, og udgifterne til videregående uddannelse er simpelthen for høje. Og så fortsætter cyklen desværre. "At finde det rigtige studielån kan være det første skridt i retning af at få ung voksen gæld under kontrol.

"Mange af dagens universitetsstuderende voksede op i husholdninger, der var relativt økonomisk sunde," siger Thorne. "Desværre er de ikke uddannet i tilsvarende økonomisk sikkerhed."