Forvaltning af penge på minimumsløn

Når du tjener minimumsløn, kan det virke som om du har brug for at arbejde magi for at få enderne til at mødes - endsige gemme for fremtiden.

Men du behøver ikke at være en finansiel guide til effektivt at styre dine penge. Ved at sætte klare mål med opnåelige milepæle, kan du sætte dig selv på vejen mod en bedre fremtid.

Kortlægge opnåelige mål

Først fastsæt dine økonomiske mål. Dette kan føle sig overvældende, når du kæmper med udfordringer i dag, men det er faktisk den bedste måde at overvinde disse udfordringer på. Dine mål kan omfatte at komme ud af kreditkortgæld, etablere en nødfond eller spare på college. Du vil bryde større mål ned i mindre, hurtigere opnåelige præstationer, så du forbliver engageret og opmuntret.

"Det er vigtigt for folk at tænke over de kortsigtede besparelsesmål", siger Jonathan Mintz, administrerende direktør og CEO for Cities for Financial Empowerment Fund, et nonprofit, der arbejder med lavindkomstpersoner og familier i hele USA. "Det er de vigtige første skridt for at sikre, at du bevæger dig fremad."

" MERE: Investmentmatome viser dig, hvor dine penge går

Lav et fleksibelt budget

Dernæst opbygg et budget, der understøtter dine mål. Overvej at starte med 50/30/20 budgettet. Denne tilgang tildeler: 50% af din indkomst til fornødenheder som bolig og dagligvarer; 30% til "ønsker" som underholdning og spisning ud; og 20% ​​til besparelser, såsom en pension eller nødfond, og gæld, såsom kreditkortregninger.

• 50% af din indkomst til fornødenheder som bolig og dagligvarer;.
• 30% til "ønsker", såsom underholdning og spisning
• 20% til besparelser, såsom en pension eller nødfond, og gæld, såsom kreditkortregninger

Du skal vide din månedlige indkomst for at komme i gang. Hvis det er variabelt på grund af uregelmæssige timer eller tip, skal du bruge gamle skatteopgørelser til at etablere et gennemsnit. Brug derefter et budgetark til at visualisere dine udgifter. Inkluder udgifter, der ikke sker regelmæssigt, som f.eks. Vedligeholdelse af bil eller sundhedsforsikringer.

Sammenlign dine udgifter med 50/30/20 budgettet og juster de tre spande til dine forhold. Hvis kreditkortbetalinger f.eks. Sletter din 20% -fordeling for opsparing og gæld, kan du midlertidigt reducere dine "ønsker" -udgifter, så du stadig kan gøre fremskridt i retning af dine opsparingsmål.

For at gøre processen lettere kan du spore dine udgifter og fremskridt med en app eller et websted. Og sørg for at revidere dit budget, når din indkomst eller udgifter ændres.

Åbn kontrol og opsparingskonti

Personer med lavere indkomster og større indtægtsvolatilitet er mindre tilbøjelige til at have en bankkonto end højereindkomstpersoner. Og ubankede arbejdere skal ofte bruge penge på forudbetalte debetkort eller check-cashing-tjenester for at blive betalt.

"Ikke kun er de dyre måder at betjene, men det sænker faktisk de fremskridt, du forsøger at gøre," siger Mintz. En Investmentmatome-undersøgelse viste, at ubankede husstande, der brugte et forudbetalt debetkort, betalte $ 196,50 til $ 488,89 i gebyrer i 2013.

Start med at åbne en opsparingskonto adskilt fra din checkkonto, hvis du har en. (Hvis ikke, skal du åbne en af ​​hver.) Det vil gøre dine gemte penge lettere at spore og sværere at bruge, men det vil stadig være tilgængeligt, når du har brug for det.

Vælg dine konti omhyggeligt. Nogle afgifter opkræves, hvis du ikke kan opfylde minimumsindskud eller månedlige balancekrav, og det kan være en finansiel afløb, siger Matthew Konsa, associeret direktør for programmer hos Neighborhood Trust Financial Partners, en organisation, der yder økonomisk empowerment-programmer til folk med lave at moderat indkomst i New York.

Overvej automatisering

Der er nogle store fordele ved at automatisere dine betalinger og besparelser. Du undgår manglende betalinger og bliver ramt af sene gebyrer, mens du løbende opbygger din fond for nødsituationer eller langsigtede besparelsesmål.

Men du er måske ikke klar til at automatisere betalinger fuldt ud, hvis du ikke altid har nok penge til at dække dine regninger. Og checkkonto overtræk kommer med gebyrer og kan indirekte skade din kredit score. Afvej fordele og risici for at afgøre, om automatisering passer til dig.

Få regeringens hjælp

Føderale programmer for lavindkomstarbejdere kan sænke nogle af dine leveomkostninger. Det er værd at kigge på muligheder såsom boligvalgskuponprogrammet Medicaid, Health Resources and Services Administration og det Supplerende Ernæringshjælpsprogram. Du kan også finde hjælp til børnepasning, forsyningsselskaber, opvarmning, bilforsikring og telefonomkostninger for at nævne nogle få.

Brug regeringens fordelefinder til at bestemme hvilke føderale programmer der er tilgængelige for dig. Hvis du modtager assistance, skal du justere dit budget for at tage højde for det.

Hvis din indtægt ikke er stabil, skal du sørge for at undersøge programkravene, inden du ansøger en god uge på arbejdspladsen kan true din berettigelse. Mange programmer afgør årligt berettigelse, men recertificeringsperioder for SNAP-fordele kan være så ofte som månedligt for brugere uden regelmæssig indkomst. Husk på, om din indkomst ligger tæt på kvalifikationstærsklen.

Undgå dårlig gæld

Det kan være fristende at falde tilbage på kreditkort og payday lån, men det kan føre til flere problemer, især hvis du ikke har en øjeblikkelig måde at betale dem af.

"Folk erkender ikke, at disse bro- eller" payday "-lån kun forværrer udfordringen, snarere end at give dem en pause," siger Mintz. I stedet foreslår han at søge professionel økonomisk hjælp fra en troværdig kilde, såsom byrådgivningstjenester og samfundsbaserede nonprofits.

Du kan også få hurtige penge på andre måder, herunder at sælge dine ting eller få et fællesskabslån. Det er værd at tage et kig på dine månedlige udgifter og forsøge at sænke dine regninger for at skabe mere wiggle room i dit budget også.

Byg kredit

Uanset dine mål bør bygningskredit være en del af din økonomiske spilplan.

Din kreditværdighed påvirker ikke blot dit kreditkorts rentesats. Det kan også påvirke lejligheden, du kan leje og din mobiltelefonplan, blandt andet. Hvis du ikke ved, hvor du står, start med at få en kopi af din gratis kreditrapport, som indeholder oplysninger, der bestemmer din kredit score.

Hvis du har dårlig kredit - eller ingen kredit - se på muligheder som kredit-builder lån, sikrede kreditkort og sikrede personlige lån. Så sørg for at bruge din kredit klogt. Det betyder at betale regninger til tiden, undgå kreditkort gæld og holde dine ældste konti åbne så længe du kan. Hvis du allerede har kreditkortgæld, skal du fokusere på at betale så meget som muligt, idet du starter med saldoen på kortet med den højeste rente.

Forøg din indtjening

Hvis du lever på minimumsløn, er det vigtigt at udforske andre pengeoptagelsesvalg. Start med at vurdere dine færdigheder, erfaringer og interesser. For eksempel, hvis du altid er den udpegede fotograf til vennernes sammenkomster, kan du måske tilbyde dine fotofunktioner på freelancebasis.

Hvis du har tid til at udforske en ny arbejdsstil, skal du udnytte dit lokale jobtræningscenter eller besøge careeronestop.com til online træningsmuligheder. Gratis online kurser eller samfund college klasser kan også være nyttigt.

Hvis du forfølger en universitetsgrad, skal du udfylde den gratis ansøgning om føderale stipendier, eller FAFSA, for hvert år du er i skole for at få adgang til økonomisk støtte som stipendier og stipendier. Og pas på velfungerende gymnasier. I gennemsnit betaler studerende på disse skoler mere end dem, der deltager i en offentlig statsskole, ifølge data fra National Center for Education Statistics. De, der deltog i overskudskollegier, er også mere tilbøjelige til at være arbejdsløse seks år efter at de startede på skolen, ifølge et nationalt bureau for økonomisk forskning. Hvis du overvejer en for-profit college, spørg disse spørgsmål, før du tilmelder dig.

Husk, du behøver ikke at tackle alle disse trin på én gang. Start med mindre opgaver - indstilling af mål og oprettelse af et budget - og gå videre til større, herunder bygningskredit og øget indtjening. Med tiden bliver du mere komfortabel og sikker på at administrere dine penge.

Investmentmatome gør det nemt at styre dine penge med et enkelt billede af din økonomi. Gratis tilmelding.

Devon Delfino er en medarbejderforfatter på Investmentmatome, et privat finanswebsted. Email: [email protected]. Twitter: @devondelfino.